UBS: transferencia de riqueza de 83 billones de dólares en las próximas dos décadas

UBS publicó un informe que señala que 83 billones de dólares en patrimonio privado se transferirán a nuevos beneficiarios a nivel global durante las próximas dos o tres décadas, marcando lo que el banco caracteriza como la “mayor transferencia de riqueza de la historia moderna” de una generación a otra. Según UBS, este cambio estará impulsado por el envejecimiento demográfico, la mayor esperanza de vida y décadas de alza en los precios de los activos.

Escala y distribución geográfica

Según el director y estratega de UBS, Libby Stantial, aproximadamente un tercio de la transferencia total de patrimonio—unos 29 billones de dólares—ocurrirá en Estados Unidos. Stantial subrayó la magnitud sin precedentes de la transferencia: “83 billones de dólares. Eso es casi tres veces el tamaño del PIB de EE. UU. Y la mayor parte de esos 83 billones se transferirá en Estados Unidos, aproximadamente 29 billones de dólares. Así que, solo por la escala y el tamaño, esto es realmente sin precedentes.”

Mecánica de la transferencia y beneficiarios

La transferencia de riqueza ocurrirá en dos direcciones: de forma horizontal, entre cónyuges, y de forma vertical, de una generación a otra. En contra de la suposición común de que la transferencia de riqueza beneficia principalmente a las generaciones más jóvenes, Stantial señaló que los beneficiarios abarcarán múltiples grupos de edad. La Generación X y los baby boomers también recibirán transferencias de patrimonio por primera vez en parte, junto con los millennials y la Generación Z. Según Stantial, “Se trata menos de la edad cuando hablamos de la transferencia de riqueza y más de la preparación y la responsabilidad.”