¡Desde principios de año, la rentabilidad de la inversión ha sido del 447%! Los inversores minoristas que dominan la cadena de suministro de semiconductores de IA en las bolsas de Taiwán y EE. UU., metodología de inversión revelada

Una inversora minorista enfocada en la cadena de suministro de semiconductores de IA ha obtenido un rendimiento acumulado del 477% desde principios de año hasta recientemente, según los informes financieros de NVIDIA. Ella afirma que la mayoría de sus ganancias no son solo suerte a corto plazo, sino el resultado de meses de investigación y planificación continuas. Comparte generosamente su metodología de trading, que abarca desde los cuellos de botella en materiales, la estructura de la cadena industrial, hasta los flujos de capital entre mercados. En sus operaciones, centra su atención en los eslabones clave de la cadena de IA, no solo en industrias o acciones individuales, sino en un análisis de la cadena de suministro intersectorial.

Desde los fabricantes de materiales hasta la memoria, su investigación sienta las bases para sus ganancias

En su estrategia de trading, esta inversora no apuesta por un solo activo popular, sino que se enfoca en los cuellos de botella críticos en la cadena de suministro de IA. Por ejemplo, la empresa de materiales AXTI, beneficiada por la tensión en el suministro de indium phosphide (InP), ha experimentado aumentos de varias veces. Las empresas de memoria como Micron (MU) y SanDisk (SNDK) se han beneficiado de la tendencia creciente en la demanda de memoria para IA, logrando retornos significativos.

Además, mediante la variación implícita en la volatilidad del ETF coreano (EWY), ha realizado inversiones indirectas en las expectativas de mercado para SK Hynix y Samsung, y ha participado en oportunidades de trading a corto plazo en ETFs de energía y servicios públicos (XLU), logrando en su mayoría retornos de varias decenas a cientos de por ciento en poco tiempo. Es importante destacar que su estrategia no se basa en una sola industria o acción, sino en un análisis de la cadena de suministro intersectorial. Su investigación abarca:

Cuellos de botella en memoria: SNDK, MU, SK Hynix, Samsung, SIMO

Cadena de suministro de comunicaciones ópticas y fotónicas: LITE, COHR, AAOI, IQE, AXTI

Infraestructura eléctrica y de redes: XLU

Empaquetado avanzado y equipos de fabricación: AMKR, ONTO, CAMT, KLIC, FORM, AEHR

Ella indica que muchas de sus decisiones clave se tomaron meses atrás, como el análisis de la lista de materiales de los servidores de Google para detectar la demanda de comunicaciones ópticas, o la deducción de limitaciones en la capacidad de semiconductores a partir de cuellos de botella en proveedores como Unimicron y Nittobo. Las ganancias actuales son en realidad el resultado de semillas plantadas meses antes.

Moviendo fondos entre las bolsas de EE. UU., Taiwán, Japón y Corea, con rotación hacia los mercados asiáticos

Además de la lógica industrial, la rotación de capital global también ha sido una fuente importante de rendimiento este año. Recientemente, los fondos de inversión han visto un flujo de capital claramente dirigido desde EE. UU. y China hacia Taiwán, Japón y Corea. Ella señala que los fondos de acciones en Taiwán han captado más de 1,000 millones de dólares en una sola semana, y en la primera mitad de febrero, los inversores extranjeros en Corea compraron netamente aproximadamente 1.37 billones de won (unos 10 mil millones de dólares). El mercado japonés también ha visto compras institucionales.

Al mismo tiempo, datos de Goldman Sachs muestran que la actividad bajista en Norteamérica alcanzó -1.52 desviaciones estándar. La inversora cree que esto se debe a que el gasto de capital de los gigantes de la nube (Hyperscalers) se está dirigiendo a la cadena de suministro en Asia, impulsando a los fondos institucionales a seguir la tendencia. Por ejemplo, las expectativas de PER a futuro para SK Hynix incluso se han reducido a aproximadamente 2.2 veces para 2027, lo que indica que el mercado ya está anticipando un auge en la demanda de IA.

Metodología de inversión en cuatro pasos, rendimiento del 447% en dos meses

Su proceso de inversión se divide en cuatro fases:

Publicación de una investigación preliminar (Thesis)

Transformación en ideas de trading concretas

Continuar con investigaciones de seguimiento (Follow-up DD)

Revisión de resultados tras la validación del mercado

Ha desarrollado un modelo de “investigación → trading → seguimiento”, centrado en temas intersectoriales con potencial de movimiento, en lugar de mantener acciones individuales a largo plazo o solo realizar análisis teóricos. Aunque sus resultados son destacados, ella mantiene una actitud cautelosa. Ella dice: “No soy perfecta y cometo errores, pero lo importante es que cada día tenga más ganancias en verde que en rojo.” También admite que parte de sus logros este año se deben a la sincronización del mercado, pero aún así se siente sorprendida y agradecida de que su lógica de investigación sea validada por el mercado.

En cuanto a su tamaño de cuenta, su portafolio ha crecido de una pequeña cuenta a aproximadamente 83,000 dólares en dos o tres meses. Actualmente, continúa planificando temas futuros, incluyendo infraestructura de redes eléctricas y cadenas de suministro de fotónica.

Este artículo, que muestra un rendimiento del 447% desde principios de año, revela la metodología de inversión de un inversor minorista en acciones de EE. UU., Taiwán, Japón y Corea, que domina la cadena de suministro de semiconductores de IA. Publicado originalmente en Chain News ABMedia.