Las acciones de cumplimiento de la AFM remodelan el mercado de criptomonedas de Kazajistán en medio de una importante operación contra intercambios ilegales

Las autoridades están llevando a cabo una limpieza agresiva a medida que el mercado de criptomonedas de Kazajistán evoluciona bajo una supervisión financiera más estricta y reformas regulatorias ambiciosas.

Más de 1,100 plataformas de criptomonedas sin licencia bloqueadas en Kazajistán

La Agencia de Monitoreo Financiero de Kazajistán (AFM) ha bloqueado el acceso a más de 1,100 intercambios de criptomonedas en línea sin licencia en el último año. La cifra subraya cómo el Estado está intensificando el control sobre el comercio de activos digitales mientras sigue promoviendo una industria regulada.

El número fue divulgado por Zhanat Elimanov, jefe de la AFM, en un informe sobre las operaciones de 2025 presentado al presidente Kassym-Jomart Tokayev. Además, la actualización destaca cómo la aplicación de la ley y el desarrollo del mercado avanzan en paralelo.

Citado por el diario Kazakhstanskaya Pravda, Elimanov dijo que los investigadores de la AFM completaron investigaciones en 1,135 casos criminales relacionados con dinero el año pasado. Como resultado, devolvieron 141,5 mil millones de tenge (sobre $277 millón) a las víctimas de delitos financieros.

Redes criminales, intercambios en la sombra y mulas de dinero objetivo

Junto con bloquear sitios web de comercio ilegal, la AFM desmanteló 15 grupos criminales y 29 organizaciones que ofrecían servicios en efectivo fuera de la ley. Sin embargo, las autoridades dicen que la amenaza mayor proviene de operadores no registrados en el espacio de activos digitales.

Según la agencia, las autoridades interrumpieron las actividades de 22 intercambios de criptomonedas en la sombra que supuestamente lavaron ganancias provenientes del tráfico de drogas y esquemas de fraude. Estas plataformas ofrecían canales de conversión informales, complicando la supervisión de los flujos transfronterizos.

Mientras tanto, el sector financiero en general ha dejado de tratar con aproximadamente 2,000 empresas y 56,000 individuos sospechosos de lavado de dinero. Con la ayuda de 35 instituciones de pago, los investigadores identificaron 2,1 billones de tenge en flujos criminales, una cantidad estimada en más de $4 mil millones.

Elimanov añadió que la AFM ha congelado alrededor de 20,000 cuentas de tarjetas bancarias vinculadas a mulas de dinero que trabajan para grupos criminales. Dicho esto, el presidente Tokayev ha emitido nuevas instrucciones a la agencia en áreas clave, señalando que la aplicación de la ley probablemente se intensificará.

Kazajistán equilibra las ambiciones de convertirse en un centro de criptomonedas con controles estrictos

Kazajistán surgió como un punto caliente para la minería de criptomonedas y actividades relacionadas después de que China impusiera prohibiciones drásticas hace unos años. Desde entonces, el gobierno ha buscado formalizar la industria mientras mantiene la presión sobre las actividades ilegales.

En 2025, las autoridades levantaron algunas restricciones sobre la creación de monedas digitales, con el objetivo de apoyar a los mineros a escala industrial y atraer nuevas inversiones. Además, las autoridades se movieron para expandir el comercio de criptomonedas más allá del perímetro legal restringido del Centro Financiero Internacional de Astana (AIFC), donde solo operaba un pequeño número de plataformas con licencia.

Como parte de su plan para convertirse en un centro de activos digitales en Eurasia, el gobierno quiere legalizar las inversiones en criptomonedas y otros tokens. Sin embargo, los pagos con estos activos seguirán prohibidos fuera de un proyecto piloto especial conocido como CryptoCity, diseñado para probar casos de uso en el mundo real bajo condiciones controladas.

Dentro de este marco, se espera que el mercado de criptomonedas de Kazajistán crezca a través de intercambios regulados y la participación institucional. Al mismo tiempo, las transacciones no autorizadas y los intermediarios del mercado gris siguen siendo un objetivo principal para la aplicación de la ley.

Incautaciones de alto perfil y investigaciones sobre delitos con criptomonedas en 2025

Las operaciones coordinadas de las fuerzas del orden se han intensificado contra transacciones no autorizadas de criptomonedas, reuniendo a varias instituciones estatales. En septiembre, las autoridades anunciaron la incautación de $10 millón en monedas digitales vinculadas a una gran esquema piramidal de criptomonedas.

El proyecto fraudulento había defraudado a inversores no solo en Kazajistán, sino también en otros países postsoviéticos como Bielorrusia y Rusia. Además, la naturaleza transfronteriza del esquema resaltó los desafíos regionales en la lucha contra el fraude con criptomonedas.

Más tarde ese mes, las autoridades dijeron que desmantelaron lo que describieron como el mayor servicio de lavado de dinero con criptomonedas en Asia Central. La plataforma, un intercambio llamado RAKS, era popular en la web oscura y se había convertido en un centro para ocultar el origen de los fondos.

Luego, en octubre, la AFM informó que había cerrado casi 130 intercambios sin licencia, supuestamente incautando cerca de $17 millón en activos virtuales de sus operadores. Estas acciones forman parte de una amplia ofensiva contra los intercambios de criptomonedas en Kazajistán centrada en proveedores no regulados.

En noviembre, el Ministerio del Interior reveló que había abierto más de 1,000 investigaciones criminales relacionadas con criptomonedas en los últimos dos años. Estimó que el daño financiero sufrido por las víctimas superó los $15 millón, subrayando los riesgos continuos en el sector.

Perspectivas para el sector regulado de criptomonedas en Kazajistán

Las últimas cifras de la AFM ilustran cómo el panorama de la aplicación de la ley está cambiando rápidamente a medida que Kazajistán perfecciona sus políticas sobre activos digitales. Sin embargo, las autoridades siguen enfatizando que el objetivo final es un mercado transparente y cumplidor, en lugar de una represión total.

Si las reformas regulatorias tienen éxito, Kazajistán podría consolidar su posición como un centro regional para minería, comercio e infraestructura de criptomonedas. Dicho esto, la supervisión sostenida de los intercambios, intermediarios de pago y la actividad en la cadena seguirá siendo esencial para proteger a los inversores y al sistema financiero en general.