Từ đầu năm đến nay, tỷ lệ lợi nhuận đầu tư đạt 447%！Chơi đùa với chuỗi cung ứng AI bán dẫn của thị trường chứng khoán Đài Loan và Mỹ, phương pháp đầu tư của nhà đầu tư nhỏ lẻ siêu mạnh mẽ được tiết lộ

Một nhà đầu tư cá nhân chuyên về chuỗi cung ứng AI bán dẫn đã đạt lợi nhuận tích lũy 477% từ đầu năm đến gần đây nhờ vào báo cáo tài chính của NVIDIA. Ông cho biết phần lớn lợi nhuận không phải do may mắn ngắn hạn mà là kết quả của việc nghiên cứu và phân bổ liên tục trong những tháng qua. Ông hào phóng chia sẻ phương pháp giao dịch của mình, từ việc phân tích các nút thắt về vật liệu, cấu trúc chuỗi cung ứng đến dòng vốn xuyên thị trường. Trong hoạt động, ông tập trung vào các điểm then chốt của chuỗi cung ứng AI, không chỉ trong một ngành hoặc cổ phiếu đơn lẻ mà dựa trên phân tích chuỗi cung ứng liên ngành.

Từ nhà cung cấp vật liệu đến bộ nhớ, nghiên cứu xây dựng nền tảng lợi nhuận

Trong chiến lược giao dịch, nhà đầu tư này không đặt cược vào một mã cổ phiếu nóng nào mà tập trung vào các điểm then chốt trong chuỗi cung ứng AI. Ví dụ, nhà cung cấp vật liệu AXTI hưởng lợi từ tình trạng khan hiếm nguồn cung InP đã tăng giá gấp nhiều lần. Các nhóm bộ nhớ như Micron (MU) và SanDisk (SNDK) theo xu hướng nhu cầu bộ nhớ AI tăng cao, mang lại lợi nhuận đáng kể.

Ngoài ra, ông còn sử dụng biến động ng implied volatility của ETF Hàn Quốc (EWY) để gián tiếp đặt cược vào kỳ vọng tăng của thị trường đối với SK Hynix và Samsung, đồng thời tham gia các cơ hội ngắn hạn của ETF ngành điện và tiện ích (XLU), với phần lớn giao dịch trong thời gian ngắn thu về lợi nhuận từ vài chục đến hàng trăm phần trăm. Đáng chú ý, chiến lược này không chỉ dựa trên một ngành hoặc cổ phiếu đơn lẻ mà dựa trên phân tích chuỗi cung ứng liên ngành. Phạm vi nghiên cứu của ông bao gồm:

• Nút thắt bộ nhớ: SNDK, MU, SK Hynix, Samsung, SIMO

• Chuỗi cung ứng quang truyền/ quang tử: LITE, COHR, AAOI, IQE, AXTI

• Điện lực và hạ tầng lưới điện: XLU

• Công nghệ đóng gói tiên tiến và thiết bị chế tạo: AMKR, ONTO, CAMT, KLIC, FORM, AEHR

Ông cho biết, nhiều quyết định cốt lõi đã được đưa ra từ vài tháng trước, ví dụ như phân tích BOM của máy chủ Google để dự đoán nhu cầu quang truyền, hoặc dựa trên các nút thắt vật liệu của Unimicron, Nittobo để suy ra giới hạn năng lực của bán dẫn. Lợi nhuận hiện tại thực chất là kết quả của những hạt giống đã được gieo từ trước đó vài tháng.

Chơi trội cổ phiếu Mỹ, Đài, Nhật, Hàn, dòng vốn luân chuyển sang thị trường châu Á

Ngoài logic ngành, dòng vốn toàn cầu cũng là nguồn chính tạo ra thành tích trong năm nay. Gần đây, dòng vốn thị trường rõ ràng chuyển từ Mỹ và Trung Quốc sang Đài Loan, Nhật Bản và Hàn Quốc. Ông cho biết quỹ cổ phiếu Đài Loan trong tuần đã hút hơn 1 tỷ USD, Hàn Quốc trong nửa đầu tháng 2 đã mua ròng khoảng 1.37 nghìn tỷ won (khoảng 10 tỷ USD), thị trường Nhật Bản cũng có sự mua lại của các tổ chức.

Song song đó, dữ liệu của Goldman Sachs cho thấy hoạt động bán khống tại Bắc Mỹ đạt mức -1.52 độ lệch chuẩn. Nhà đầu tư này cho rằng nguyên nhân là do chi tiêu của các tập đoàn đám mây (Hyperscaler) đổ vào chuỗi cung ứng châu Á, thúc đẩy các tổ chức tài chính theo đuổi. Ví dụ, dự báo P/E của SK Hynix trong tương lai thậm chí thấp đến khoảng 2.2 lần vào năm 2027, cho thấy dòng vốn đã phản ánh sớm nhu cầu bùng nổ của AI.

Phương pháp đầu tư 4 bước, lợi nhuận 447% trong 2 tháng

Về phương pháp, ông chia quy trình đầu tư thành bốn giai đoạn:

• Phát hành nghiên cứu sơ bộ (Thesis)

• Chuyển đổi thành ý tưởng giao dịch cụ thể

• Liên tục bổ sung nghiên cứu sâu (Follow-up DD)

• Xác nhận thị trường và tổng kết kết quả

Ông xây dựng mô hình “nghiên cứu → giao dịch → theo dõi”, tập trung vào các chủ đề liên ngành có động lực, thay vì giữ lâu dài cổ phiếu đơn lẻ hoặc chỉ phân tích lý thuyết. Dù thành tích nổi bật, nhà đầu tư này vẫn giữ thái độ thận trọng. Ông nói: “Tôi không hoàn hảo, cũng hay mắc sai lầm, nhưng điều quan trọng là mỗi ngày tôi đều có nhiều lợi nhuận hơn lỗ.” Ông cũng thừa nhận, thành quả năm nay phần lớn đến từ việc chọn thời điểm thị trường phù hợp, nhưng vẫn cảm thấy ngạc nhiên và biết ơn vì phương pháp nghiên cứu của mình đã được thị trường xác nhận.

Về quy mô vốn, tài khoản của ông đã tăng từ nhỏ lên khoảng 83,000 USD trong vòng hai đến ba tháng. Hiện tại, ông vẫn tiếp tục phân bổ cho các chủ đề tương lai như hạ tầng lưới điện và chuỗi cung ứng quang tử.

Bài viết này về lợi nhuận 447% từ đầu năm! Nhà đầu tư cá nhân chơi trội chuỗi cung ứng bán dẫn AI của thị trường Mỹ, phương pháp đầu tư được tiết lộ. Xuất hiện lần đầu trên Chain News ABMedia.