Shiba Inu ฝ่าฝืนรูปแบบแนวโน้มขาลง ขณะการบีบตัวฝั่ง Short ดันราคาให้สูงขึ้น

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• ราคาของชิบะอินุพุ่งขึ้นทั้งที่มีสัญญาณแนวโน้มขาลงจากการตัดกันแบบ death cross (เดธครอส) ขณะเดียวกันการบีบชอร์ต (short liquidations) ทวีความรุนแรงขึ้น ส่งผลให้เกิดการเคลื่อนที่ขึ้นอย่างรวดเร็วในสภาวะสภาพคล่องต่ำ

• แท่งเทียนแบบ dragonfly doji และแถบ Bollinger Bands ที่แคบลงช่วยสนับสนุนโมเมนตัมขาขึ้น (bullish) โดยยิ่งตอกย้ำรูปแบบการกลับตัว หลังจากแรงกดดันขาลงอย่างต่อเนื่องตลอดหลายสัปดาห์ที่ผ่านมา

• ภาวะความกลัวสุดขีด (extreme fear sentiment) ยังคงดำรงอยู่ทั่วทั้งตลาดคริปโต แสดงให้เห็นถึงความเชื่อมั่นที่เปราะบาง แม้ราคาจะถูกยกขึ้นชั่วคราวด้วยการบีบชอร์ต (short squeezes) และทำให้พลวัตการเทรดระยะสั้นเปลี่ยนไป

ชิบะอินุบันทึกการดีดตัวอย่างรวดเร็ว หลังจากตลาดคริปโตในภาพรวมกลับมาเป็นบวก ทำให้ผู้ขายระยะสั้นถูกจับได้โดยไม่ทันตั้งตัว ราคาขยับขึ้นต่อแม้จะมีสัญญาณแนวโน้มขาลงหลายรายการปรากฏในไทม์เฟรมที่ต่ำลง ดังนั้น การเปลี่ยนทิศอย่างฉับพลันจึงบังคับให้เกิดคลื่นการชอร์ตที่ถูกปิด (การชำระบัญชีชอร์ต/short liquidations) ทั่วตลาด

นอกจากนี้ ข้อมูลยังชี้ว่า สถานะฝั่งขาลง (bearish positions) เกือบ 274 ล้านดอลลาร์ถูกลบทิ้งภายในวันเดียว ความไม่สมดุลระหว่างการปิดสถานะชอร์ตกับการปิดฝั่งลอง (long liquidations) สะท้อนแรงกดดันขาขึ้นที่แข็งแกร่งซึ่งกำลังก่อตัวในสภาวะสภาพคล่องที่เบาบาง

สัญญาณ Death Cross ส่งผลกระทบทันทีไม่ทัน

กราฟระยะสั้นแสดงรูปแบบ death cross อย่างชัดเจน ซึ่งค่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วันตกลงต่ำกว่าเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 200 วัน โดยสัญญาณเหล่านี้มักชี้ถึงโมเมนตัมขาลงที่จะดำเนินต่อ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวของราคาเคลื่อนในทิศทางตรงกันข้าม ขณะที่กิจกรรมการซื้อเริ่มเข้มข้นขึ้น

ยิ่งไปกว่านั้น กราฟตั้งแต่ 1 ชั่วโมงถึง 3 ชั่วโมงก็สะท้อนรูปแบบฝั่งขาลงที่คล้ายกัน แต่การตอบสนองของตลาดกลับสวนทางกับความคาดหวัง ความแตกต่างระหว่างตัวชี้วัดและการเคลื่อนไหวของราคานี้ทำให้ความรู้สึกในระยะสั้นเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็ว

สภาพคล่องหนุนการเคลื่อนไหวของราคาให้แรงขึ้น

เงื่อนไขการเทรดช่วงสุดสัปดาห์มีส่วนทำให้ความผันผวนเพิ่มสูงขึ้น เนื่องจากการเข้าร่วมของตลาดลดลง เทรดเดอร์จำนวนมากเปิดสถานะชอร์ตในช่วงเวลาดังกล่าว โดยคาดหวังว่าจะเกิดการปรับลดลงต่อไป อย่างไรก็ตาม เมื่อตลาดเริ่มนิ่งลง สถานะเหล่านี้ก็เริ่มเสี่ยงต่อการกลับตัวอย่างรวดเร็ว

ดังนั้น การเปลี่ยนแปลงนี้จึงกระตุ้นให้เกิดการบีบชอร์ต (squeeze) ผลักให้ราคาขึ้น ขณะที่เทรดเดอร์รีบปิดเพื่อชดเชยตำแหน่งอย่างรวดเร็ว ปฏิกิริยานี้ยิ่งขยายกำไรในหลายสกุลเงินดิจิทัล รวมถึงชิบะอินุ

รูปแบบเชิงเทคนิคสนับสนุนการดีดตัวกลับ

บนกราฟรายวัน ปรากฏแท่งเทียนแบบ dragonfly doji ซึ่งส่งสัญญาณถึงความเป็นไปได้ของการกลับตัวแบบขาขึ้น หลังจากแรงกดดันขาลงต่อเนื่อง เมื่อเป็นไปตามรูปแบบนี้ ชิบะอินุก็ไต่ขึ้นเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 50 วัน และทำระดับสูงขึ้นในระหว่างวัน

นอกจากนี้ การที่ Bollinger Bands แคบลงบ่งชี้ถึงช่วงเวลาของการทรงตัวก่อนจะขยายตัว รูปแบบการตั้งค่านี้มักมาก่อนความผันผวนที่เพิ่มขึ้น ซึ่งสอดคล้องกับการพุ่งขึ้นของราคาเมื่อเร็ว ๆ นี้

Source: TradingView

แม้จะมีการดีดกลับ แต่ภาพรวมของความรู้สึกในตลาดยังคงระมัดระวัง เนื่องจากดัชนี Fear and Greed ยังคงอยู่ในโซนความกลัวสุดขีดอย่างลึกซึ้ง ดัชนีอยู่ในระดับต่ำต่อเนื่องมาหลายสัปดาห์ สะท้อนความไม่แน่นอนที่ยังคงอยู่ในหมู่นักลงทุน

ยิ่งไปกว่านั้น การเทขายครั้งก่อนยังคงส่งผลต่อพฤติกรรมของเทรดเดอร์ ทำให้ความเชื่อมั่นต่อแนวโน้มขาขึ้นที่ยั่งยืนถูกจำกัด แม้กำไรช่วงล่าสุดจะช่วยให้คลายกังวลได้ แต่แรงกดดันพื้นฐานยังไม่จางหายไปอย่างเต็มที่

การเคลื่อนไหวของราคาเข้าสู่โซนสำคัญ

ตอนนี้ชิบะอินุซื้อขายใกล้ระดับสำคัญที่โมเมนตัมอาจแข็งแรงขึ้นหรืออ่อนแรงลงต่อไป การเคลื่อนไหวล่าสุดที่ยืนเหนือค่าเฉลี่ยสำคัญบ่งชี้ถึงความเชื่อมั่นระยะสั้นที่ดีขึ้น อย่างไรก็ตาม ความผันผวนยังคงสูง ขณะที่เทรดเดอร์ประเมินตำแหน่งใหม่อีกครั้ง

อย่างมีนัยสำคัญ ปฏิสัมพันธ์ระหว่างสัญญาณเชิงเทคนิคกับการเคลื่อนไหวที่เกิดจากการชำระบัญชี (liquidation-driven) ยังคงมีส่วนกำหนดทิศทางของราคา พลวัตนี้ทำให้ตลาดไวต่อการเปลี่ยนแปลงแบบฉับพลันทั้งในด้านความรู้สึกและสภาพคล่อง