CFTC смягчает правила отчетности для рынков контрактов на события

• CFTC предоставила освобождение в режиме no-action для отчётности по свопам, связанной с полностью обеспеченными событиями контрактами.

• Рамки расширяют защиту для фирм, подпадающих под ранее выпущенные no-action письма по event contract.

• Новые заявители могут получить идентичное освобождение через централизованный процесс подачи в CFTC.

Комиссия по торговле товарными фьючерсами (CFTC) опубликовала новое no-action письмо в четверг, касающееся требований к отчётности по данным свопов и ведению записей для event contracts. Освобождение распространяется на обозначенные рынки контрактов, организации клиринга деривативов и участников рынка, которые проводят операции с полностью обеспеченными event contract транзакциями. По данным Управления по надзору за рынками (Division of Market Oversight) и Управления по клирингу и рискам (Division of Clearing and Risk), сотрудники не будут рекомендовать меры принудительного воздействия, связанные с конкретными обязательствами по своп-отчётности, охваченными письмом.

CFTC реагирует на запросы отрасли

Освобождение последовало за несколькими запросами со стороны обозначенных рынков контрактов и клиринговых организаций, которые размещают и клирингуют event contracts. По данным агентства, фирмы добивались ясности относительно обязательств по отчётности, связанных с полностью обеспеченными сделками.

В рамках позиции no-action подразделения не будут направлять рекомендации по принудительным мерам по определённым сбоям в ведении записей, связанным со свопами. Освобождение также охватывает случаи непредоставления отчётности по данным связанных транзакций в swap data repositories.

При этом освобождение в режиме no-action действует только при условиях, изложенных в письме, опубликованном в четверг. Подразделения заявили, что позиция направлена на упрощение будущих запросов, касающихся аналогичных продуктов.

В то же время CFTC отметила, что, как ожидается, за аналогичным режимом обратится большее число фирм. Эти запросы могут затрагивать изменённые распоряжения об обозначении, новые клиринговые организации или дополнительные изменения рыночной инфраструктуры.

Действующие бенефициары получают расширенное покрытие

Подразделения подтвердили, что последнее освобождение распространяется на всех бенефициаров, охваченных предыдущими no-action письмами, связанными с сопоставимыми контрактами. В результате прежние заявители продолжат быть защищены в рамках обновлённой схемы.

Тем временем новые организации, планирующие размещать или клиринговить аналогичные event contracts, также могут запросить идентичное освобождение у подразделений. Если запрос будет одобрен, агентство добавит эти фирмы в приложение к письму.

CFTC заявила, что такой подход устраняет необходимость вновь и вновь выпускать почти идентичные no-action письма для будущих заявителей. Он также стандартизирует то, как сотрудники обрабатывают запросы на отчётность по event contracts на разных рынках.

Процесс отчётности становится централизованным

По данным подразделений, последняя рамка создаёт более единообразный процесс для рассмотрения вопросов отчётности по данным event contracts. Агентство заявило, что структура повышает согласованность как для действующих участников, так и для будущих заявителей. В частности, освобождение нацелено на полностью обеспеченные event contract транзакции, клирингуемые через одобренную рыночную инфраструктуру. Подразделения не объявляли изменений в более широких правилах отчётности по свопам за пределами сферы действия письма.