IPO da SK Hynix sobrescrito várias vezes antes da estreia nas ações dos EUA $28B

O fabricante sul-coreano de chips SK Hynix planeou uma OPV nos EUA no valor de 28 mil milhões de dólares, que foi várias vezes sobre-subscrita antes da fixação do preço na quinta-feira, de acordo com um relatório da Bloomberg na terça-feira. A oferta atraiu forte interesse de aproximadamente 1.000 investidores institucionais que participaram na teleconferência de marketing da empresa, estando as ações depositárias americanas previstas para estrear na Nasdaq Global Select Market na sexta-feira. A sobre-subscrição reflete uma procura robusta, apesar de uma prolongada venda de ações de chips de memória, com a listagem a tornar-se a maior estreia nos EUA por uma empresa estrangeira, superando a OPV de 25 mil milhões de dólares da Alibaba em 2014.

Fixação do Preço das ADS Agendada para Quinta-feira

Espera-se que a oferta de ações depositárias americanas seja fixada na quinta-feira, antes da estreia das ações na Nasdaq Global Select Market na sexta-feira, de acordo com o relatório da Bloomberg. De acordo com um documento da SEC na segunda-feira, a SK Hynix pretende vender 177,9 milhões de ADS. O documento mencionou um preço de referência de KRW242.500 por ADS (158,14 dólares), com base no preço de fecho da SK Hynix a 3 de julho. A Reuters noticiou anteriormente que as ADS deverão ser fixadas a 166 dólares cada.

Investidores Institucionais Comprometem 7 Mil Milhões de Dólares em Interesse Âncora

Cerca de 1.000 investidores institucionais participaram na teleconferência de marketing da empresa, de acordo com o relatório da Bloomberg. A oferta atraiu forte interesse de investidores globais exclusivamente de compra e fundos focados em tecnologia. Fundos geridos pela Baillie Gifford, Coatue Management e Situational Awareness Partners indicaram interesse em adquirir até 7 mil milhões de dólares em ADSs.

Estrutura da Oferta da SK Hynix e Alocação das Receitas

A oferta está estruturada para garantir que a SK Square, o maior acionista da empresa, mantenha pelo menos uma participação de 20%, em conformidade com as regulamentações sul-coreanas. A SK Hynix afirmou que as receitas serão utilizadas para fins corporativos gerais, incluindo despesas de capital em novas instalações de fabrico de semicondutores na Coreia do Sul e a compra de equipamento avançado de litografia ultravioleta extrema (EUV).

Ações de Chips de Memória Caem em Meio à Rotação Setorial

A OPV ocorre num momento em que as ações de semicondutores enfrentam forte pressão de venda. As ações da Micron Technology (MU) caíram mais de 6%, a SanDisk (SNDK) despencou quase 10% e a Western Digital Corp. (WDC) caiu 9% no momento da redação deste artigo. Mike Bailey, diretor de investigação da FBB Capital Partners, disse à CNBC na terça-feira que as expectativas estão altas e os fundamentos estão a lutar para corresponder às exigências extremamente elevadas, o que está a alimentar a descida. "Eu esperaria que as rotações que vimos continuassem", disse Bailey.

O Roundhill Memory ETF (DRAM) e o VanEck Semiconductor ETF (SMH) também registaram perdas acentuadas. Entre os ETFs que acompanham os índices de referência, o SPDR S&P 500 ETF (SPY) caiu 0,2%, o Invesco QQQ Trust (QQQ) recuou 1,3%, enquanto o SPDR Dow Jones Industrial Average ETF Trust (DIA) negociava 0,3% mais baixo.

FAQ

Qual é o tamanho da OPV planeada da SK Hynix nos EUA? A OPV planeada da SK Hynix nos EUA está avaliada em 28 mil milhões de dólares, o que a tornaria a maior estreia nos EUA por uma empresa estrangeira, superando a OPV de 25 mil milhões de dólares da Alibaba em 2014.

Quando serão fixados e estrearão as ações depositárias americanas da SK Hynix? Espera-se que a oferta de ações depositárias americanas seja fixada na quinta-feira, com as ações a estrear na Nasdaq Global Select Market na sexta-feira, de acordo com um relatório da Bloomberg na terça-feira.

Quantos investidores institucionais participaram na oferta da SK Hynix? Cerca de 1.000 investidores institucionais participaram na teleconferência de marketing da empresa, com fundos geridos pela Baillie Gifford, Coatue Management e Situational Awareness Partners a indicar interesse em adquirir até 7 mil milhões de dólares em ADSs.