Jefferies: Os preços globais de chips de armazenamento podem subir 40-50% no 3º tri, impulsionados pela demanda de IA e por restrições de oferta

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De acordo com a Jefferies, em um relatório divulgado em 21 de junho, os preços globais de chips de armazenamento podem subir significativamente mais do que as expectativas do mercado, com aumentos projetados de 40-50% no 3T de 2026 e de 30-40% no 4T—bem acima das previsões anteriores de 15-20%. O salto é impulsionado por gigantes da nuvem que fecham acordos de fornecimento de longo prazo e ampliam a demanda por servidores de IA, enquanto os principais fabricantes de memória mostram pouca disposição para expandir a capacidade. Excluindo produtores chineses, a oferta global de bits de armazenamento deve crescer apenas 7-8% em 2026, principalmente por migração de processos, e não por nova capacidade de wafer. As faltas combinadas de fornecimento de DRAM e NAND podem chegar a 150.000-200.000 wafers por mês. Os provedores de nuvem já assinaram contratos de dois anos cobrindo aproximadamente 50% da capacidade do setor, com potencial de chegar a 70%, deixando os fabricantes de eletrônicos de consumo com restrições de oferta mais apertadas.
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