Investidores estrangeiros aumentam participação nas ações sul-coreanas em 30%, liderados pela BlackRock

Investidores institucionais estrangeiros, incluindo BlackRock, Fidelity e o fundo soberano da Noruega, aumentaram suas participações em empresas sul-coreanas listadas até o fim de junho, segundo dados do CEO Score divulgados no dia 15. A empresa de pesquisa informou 123 casos em que entidades estrangeiras detinham participação de 5% ou mais em empresas de maior valor de mercado (top 500), alta de 29,5% em relação aos 95 casos no mesmo período do ano passado. Gestores de ativos dos EUA lideraram o aumento, com 69 casos, direcionando investimentos para os setores de K-beauty, semicondutores e farmacêutico/biotecnologia. A BlackRock expandiu de forma mais agressiva, adicionando 12 empresas para alcançar o status de principal acionista em 19 empresas sul-coreanas no total. O setor de K-beauty registrou o maior salto, com casos de propriedade estrangeira de 5%+ passando de 2 para 9 ano a ano.

BlackRock mantém participações em Samsung Electronics e SK Hynix

A BlackRock se tornou principal acionista em 19 empresas sul-coreanas listadas, adicionando 12 empresas ao longo do ano passado. As participações do gestor de ativos incluem KB Financial Group (7,41%), Hana Financial Group (7,22%), Woori Financial Group (7,18%), LG Display (7,16%), POSCO Holdings (6,23%), KT&G (6,15%), Shinhan Financial Group (6,12%) e NAVER (6,11%). A BlackRock também mantém participações acima de 5% em Samsung Electronics (5,14%), SK Hynix (5,11%), LG Chem (5,01%) e Samsung Electro-Mechanics (5,01%).

A Fidelity investiu em GST (9,10%), Korea Aerospace Industries (6,92%), NICE Information Service (6,49%), Dalba Global (5,06%) e APR (5,01%). A Capital Group detém participações em KT&G (8,22%), KB Financial Group (7,17%), Eugene Technology (6,54%) e Hana Financial Group (5,63%). A JP Morgan Asset Management se tornou principal acionista em Eugene Technology (6,48%), Hansol Chemical (5,51%), Semiphive (5,22%) e HDC Hyundai Development Company (5,08%).

Fundos soberanos investem em Cosmax

O setor de cosméticos atraiu o maior interesse estrangeiro, com casos de propriedade estrangeira de 5%+ disparando de 2 para 9 ano a ano. A Cosmax recebeu investimentos de múltiplos fundos soberanos, incluindo GIC de Singapura (6,33%), banco central da Noruega (6,08%) e o governo de Singapura (5,40%), além do investidor já existente Fidelity International (5,33%).

O capital estrangeiro se expandiu para empresas de marcas. A Dalba Global atraiu a M&G Investment com base no Reino Unido (7,58%) e a Fidelity International (5,06%) como principais acionistas. A Fidelity Investment garantiu 5,01% da APR. A Silchester, do Reino Unido, detém 7,33% da LG Household & Health Care.

O banco central da Noruega investiu em seis empresas, incluindo CJ Logistics (6,16%), Cosmax (6,08%) e F&F (5,04%). A Silchester, do Reino Unido, detém participações em LG (7,39%), LG Household & Health Care (7,33%) e Orion (5,03%). A Orbis investiu em Daou Technology (9,81%), Hanwha Vision (7,64%) e Daou Data (7,35%).

Investimentos em semicondutores se expandem para empresas de médio porte

Os setores de semicondutores e de farmacêutico/biotecnologia adicionaram, cada um, quatro casos de investimento estrangeiro. Os investimentos em semicondutores foram além de ações de grande capitalização para incluir empresas de equipamentos e componentes com capacidades técnicas.

A BlackRock ampliou novamente a participação em SK Hynix, voltando acima de 5%. A Miri Capital investiu em Mico (9,27%) e Komico (5,61%), enquanto a Fidelity detém 9,10% da GST. A Capital Group e a JP Morgan Asset Management compraram ações da Eugene Technology, e a JP Morgan Asset Management também investiu em Semiphive (5,22%).

Na biotecnologia, a BlackRock se tornou principal acionista em HLB (6,05%) e Yuhan Corporation (5,07%). A Copernicus investiu em Chong Kun Dang (8,38%), e a MFS detém 5,05% da Hugel.

Padrões regionais de investimento por país

O capital japonês se concentrou em investimentos em joint ventures. Exemplos incluem TCK (Tokai Carbon 52,63%), S1 Corporation (Secom 25,65%) e Kolmar Korea (Kolmar Japan 11,77%).

Os investidores chineses, com foco na Tencent, direcionaram investimentos para empresas de jogos e de conteúdo. A Tencent detém participações em Shift Up (34,66%), Netmarble (18,38%), Krafton (14,40%), SM Entertainment (9,66%) e Kakao (5,74%). O Grupo Doublestar possui 45,0% da Kumho Tire, a Alipay detém 27,04% da Kakao Pay e a CNGR se tornou principal acionista na Fino (36,71%).

Por região, gestores de ativos e fundos baseados nos EUA lideraram com 69 casos, seguidos pela Europa com 25 casos, Japão com 10 casos e China com 8 casos. Os setores de seguros e de alimentos/bebidas adicionaram três casos cada, enquanto as empresas de holding financeira e as de aço/metais adicionaram dois casos cada. Dispositivos médicos diminuíram em dois casos, enquanto baterias secundárias, varejo, serviços e valores mobiliários caíram em um caso cada.

FAQ

Qual investidor estrangeiro aumentou as participações em ações sul-coreanas de forma mais agressiva?

A BlackRock se tornou o investidor mais agressivo, adicionando 12 empresas ao longo do ano passado para alcançar o status de principal acionista em 19 empresas sul-coreanas listadas no total. As participações da BlackRock incluem Samsung Electronics (5,14%), SK Hynix (5,11%), KB Financial Group (7,41%) e Hana Financial Group (7,22%).

O que aconteceu com a participação estrangeira no setor de cosméticos sul-coreano?

Os casos de participação estrangeira de 5%+ no setor de cosméticos dispararam de 2 para 9 ano a ano, até o fim de junho. A Cosmax atraiu múltiplos fundos soberanos, incluindo GIC de Singapura (6,33%), banco central da Noruega (6,08%) e o governo de Singapura (5,40%), além do investidor já existente Fidelity International (5,33%).

Como os investidores chineses alocaram capital em ações sul-coreanas?

Os investidores chineses, com foco na Tencent, direcionaram investimentos para empresas de jogos e de conteúdo. A Tencent detém participações em Shift Up (34,66%), Netmarble (18,38%), Krafton (14,40%), SM Entertainment (9,66%) e Kakao (5,74%). Outras entidades chinesas investiram nos setores automotivo e de fintech.