個人投資家（Stocktwitsで調査）の投票は、AIインフラの有力テーマとしてOracle（ORCL）とIRENに割れ、それぞれ約3,800人の参加者の中で39%ずつを獲得した。Bloom Energy（BE）は15%、Hut 8（HUT）は7%だった。年初来では、Hut 8の株価は96.9%上昇し、Bloom Energyの株価は99.7%上昇している一方で、IRENの株価は5.9%下落し、Oracleの株価は38%下落した。この乖離は、AIデータセンター投資を選ぶ際に、個人投資家が直近の株価実績の先を見ていることを反映している。執筆時点では、IRENは4.2%上昇し、ORCL株は0.9%上昇した（小幅に上がった）／推移し、BE株は4.6%上昇、HUT株は火曜のプレマーケット取引で3.5%上昇した。AI主導のデータセンター支出は、トレーダーが次のインフラ勝ち組を探す中で、引き続き市場の会話を席巻している。
個人投資家はStocktwitsの調査でORCLとIRENを好む
約3,800人の投資家を対象に調査したところ、IRENとOracleが最も支持され、いずれも投票の39%を獲得した。Bloom Energyは15%で、Hut 8は残りの7%だった。これは年初来の株価リターンとは対照的で、Hut 8株は96.9%上昇し、Bloom Energy株は99.7%上昇している一方で、IREN株は5.9%下落し、Oracle株は38%下落している。
あるユーザーは、Oracleには「最大の反発（bounce back）余地」があると述べ、別のユーザーは「お金を生み続けるマシン」だと評した。別のユーザーは、IRENが「今年残りの期間の最優秀パフォーマーの1つになり得る現実的な有力候補」だと述べた。さらに別のユーザーは、Bloom Energyの受注残に加えて、製品の受注が増えていることが需要の加速を示していると強調した。
StocktwitsにおけるORCL株の個人投資家センチメントは、1日前の「非常に強気（extremely bullish）」から「強気（bullish）」へと変化した。IREN株の個人投資家センチメントは「非常に強気」へ改善し、HUT株のセンチメントは「中立（neutral）」から「強気」へ切り替わった。BE株のStocktwitsにおける個人投資家センチメントは、この過去24時間で「強気」のままだった。
ウィリアム・ブレア、Oracleを確信度リストに追加
ウィリアム・ブレアはOracleを確信度リストに追加し、同社の残存パフォーマンス義務（RPO）バックログが6.38兆ドル（6380億ドル）であること、ならびに顧客基盤がますます多様化していることが、魅力的な長期のAI成長ストーリーを支え続けると主張した。Oracleは、負債負担に対する圧力や、AIインフラ支出をめぐる投資家の懸念に直面してきた。
IRENが28億ドルのAIクラウド契約に署名、Hut 8が98億ドルのリースを確保
月曜、IRENは主要なAI開発企業数社と、総額28億ドルの複数年にわたるAIクラウド契約を締結し、年末時点のAIクラウドの年換算売上目標を年3.7ドルから40億ドルへ引き上げた。増加する同社の顧客基盤には、ほかにMicrosoft、Nvidia、Perplexityが含まれる。ゴールドマン・サックスは、新たな合意が顧客の多様化が進んでいることを示し、AIインフラの供給がタイトで価格面でも有利になるとの見通しを補強すると述べた。
Hut 8は、テキサス州のBeacon Pointデータセンター・キャンパスにおける第2フェーズを商用化し、15年間で総額98億ドルのリース契約を通じて、IT容量352メガワットをカバーした。Needhamのアナリスト、John Todaro氏は、この取引を「今年締結されたコロケーション契約の中でも最も強力な部類の1つ」と評した。
クリア・ストリートのアナリスト、Bloom Energyの一時的な需給のズレを指摘
Clear Streetのアナリストは、Bloom Energyの最近の株価の弱さは、より広範なAI株の売り込みによって生じた一時的な需給のズレ、遅延、サプライチェーン懸念が反映されたものだと考えている。彼らは、AIクラウド・データセンター向けにBloomの燃料電池技術を展開するための、直近の17億ドルのインフラ投資に注目した。同社の株価は7月に28%以上下落している。
よくある質問
Stocktwitsの調査で、個人投資家のAIインフラ株の好みについて何が明らかになりましたか？
Stocktwitsが約3,800人の投資家を対象に調査したところ、IRENとOracleはいずれも投票の39%を獲得し、Bloom Energyは15%、Hut 8は7%だった。これは、年初来の株価実績が分かれる中でも、個人投資家がAIデータセンター関連の銘柄に注目していることを示している。
IRENとHut 8はAIインフラの拡大に向けてどのような契約を発表しましたか？
月曜、IRENは主要なAI開発企業数社と総額28億ドルの複数年にわたるAIクラウド契約を締結し、年末時点のAIクラウドの年換算売上目標を年換算40億ドルに引き上げた。Hut 8は、テキサス州のBeacon Pointデータセンター・キャンパスにおける第2フェーズを、15年間で98億ドルのリース契約により商用化し、IT容量352メガワットをカバーした。
ウィリアム・ブレアはなぜOracleを確信度リストに追加したのですか？
ウィリアム・ブレアはOracleを確信度リストに追加し、同社の残存パフォーマンス義務（RPO）バックログが6.38兆ドル（6380億ドル）で、顧客基盤がますます多様化していることが、魅力的な長期のAI成長ストーリーを支えるとした。
