Robeco prévoit un cycle des semi-conducteurs à mémoire étendue alors que la demande en IA souveraine augmente

Selon Robeco, le gestionnaire d’actifs néerlandais avec 396 milliards de dollars d’actifs sous gestion, le cycle des semi-conducteurs mémoire en Corée durera nettement plus longtemps en raison de plusieurs facteurs de soutien, a déclaré Chris Burkouwer, directeur mondial de la stratégie actions chez Robeco Global Stars, le 14 juillet.

Burkouwer a cité trois raisons à l’allongement du cycle : la priorisation par le gouvernement de l’intelligence artificielle, qui élargit la demande des clients au-delà des grandes entreprises technologiques pour inclure des initiatives d’IA souveraines ; la demande de puces mémoire dépassant largement la capacité de production, même si celle-ci est doublée ; et l’évolution vers des contrats d’approvisionnement à plus long terme. Le gestionnaire d’actifs s’attend à ce que ce cycle prolongé fournisse une croissance durable des bénéfices, en contrepartie des inquiétudes du marché concernant un éventuel pic des semi-conducteurs liés à l’IA.