Psalion a lancé son troisième fonds de capital-risque, un véhicule d’investissement de 50 millions de dollars, structuré comme une Variable Capital Company domiciliée à Singapour et gérée par Conduit Asset Management Pte. Ltd., une société agréée et réglementée par l’Autorité monétaire de Singapour. Le fonds soutiendra des entreprises blockchain en phase initiale développant une infrastructure et des applications dans le monde réel qui accélèrent l’adoption grand public de Web3. Le cadre d’investissement réglementé de Singapour offre aux investisseurs institutionnels une supervision en matière de gouvernance, alors que le pays continue de jouer le rôle de hub régional pour l’innovation liée aux actifs numériques.
Le fonds cible les sociétés d’infrastructure blockchain en pré-amorçage et en amorçage
Le fonds investira dans des startups en pré-amorçage et en amorçage qui construisent une infrastructure blockchain et étendent l’utilisation de la technologie à l’économie réelle. Les domaines d’investissement visés incluent l’infrastructure, le middleware, le financement du commerce, les actifs du monde réel tokenisés, les stablecoins, la finance décentralisée et les applications orientées consommateurs.
La stratégie d’investissement met l’accent sur les entreprises qui intègrent la technologie blockchain dans des services numériques traditionnels, plutôt que de se concentrer uniquement sur des produits natifs de la cryptomonnaie. Tim Enneking, Managing Partner de Psalion, a déclaré que la thèse d’investissement de la société a évolué, allant au-delà de la vision de la cryptomonnaie comme un secteur isolé. Il a indiqué que l’entreprise voit désormais la plus grande opportunité dans des sociétés qui combinent des applications Web2 traditionnelles avec une infrastructure Web3, permettant aux plateformes numériques classiques de fonctionner en s’appuyant sur la technologie blockchain en coulisses.
Psalion se concentre sur le capital-risque des actifs numériques, les stratégies de rendement et le prêt d’actifs numériques, au service d’investisseurs institutionnels, de family offices, de trésoreries d’entreprises, d’acteurs de l’allocation d’actifs ainsi que d’autres participants de marché avertis recherchant une exposition aux opportunités liées à la blockchain grâce à des stratégies d’investissement gérées par le risque.
Psalion poursuit une stratégie d’investissement contracyclique pendant les phases de baisse du marché
Le fonds poursuit un schéma établi par les fonds de capital-risque précédents de Psalion, tous deux lancés dans des périodes de conditions de marché plus faibles. La société maintient sa stratégie d’investissement contracyclique en identifiant des startups prometteuses lorsque les valorisations du secteur sont relativement plus basses.
Enneking a indiqué que les environnements de marché difficiles présentent souvent des opportunités d’investissement plus attractives, car les valorisations des entreprises deviennent plus raisonnables et les entrepreneurs ont tendance à se concentrer sur la construction d’entreprises durables plutôt que de poursuivre un momentum de marché à court terme. Il a également suggéré que les fondateurs lançant des projets pendant les périodes de repli sont généralement plus engagés dans le développement et l’innovation à long terme.
En maintenant son activité d’investissement pendant des cycles de marché moins favorables, Psalion vise à identifier des entreprises blockchain émergentes avant que la reprise plus large du marché n’augmente la concurrence pour le financement en capital-risque. La société estime qu’un investissement discipliné pendant ces périodes peut générer des opportunités à long terme plus fortes, tout en soutenant les entrepreneurs axés sur la mise en œuvre de solutions blockchain concrètes.
La structure de Variable Capital Company de Singapour offre une supervision réglementaire aux investisseurs institutionnels
La structure du fonds en tant que Variable Capital Company de Singapour reflète le rôle croissant du pays comme hub régional pour l’investissement dans les actifs numériques et l’innovation financière réglementée. La gestion via un gestionnaire d’actifs agréé et régulé par l’Autorité monétaire de Singapour fournit aux investisseurs institutionnels une couche supplémentaire de gouvernance et de supervision réglementaire.
Le lancement souligne l’intérêt continu des investisseurs pour l’infrastructure blockchain malgré l’évolution des conditions de marché. Alors que la tokenisation, la finance décentralisée et les applications d’actifs numériques continuent de s’étendre vers des secteurs traditionnels, les sociétés de capital-risque orientent les capitaux vers des technologies qui intègrent la blockchain dans les opérations financières et commerciales du quotidien, plutôt que de limiter les investissements à des entreprises centrées uniquement sur la cryptomonnaie.
FAQ
Qu’a lancé Psalion et quel est le montant du fonds ?
Psalion a lancé son troisième fonds de capital-risque, un véhicule d’investissement de 50 millions de dollars structuré comme une Variable Capital Company domiciliée à Singapour et gérée par Conduit Asset Management Pte. Ltd., laquelle est agréée et réglementée par l’Autorité monétaire de Singapour.
Dans quel type d’entreprises blockchain le nouveau fonds de Psalion investira-t-il ?
Le fonds investira dans des startups en pré-amorçage et en amorçage qui construisent une infrastructure blockchain et étendent l’utilisation de la technologie à l’économie réelle, avec des domaines visés incluant l’infrastructure, le middleware, le financement du commerce, les actifs du monde réel tokenisés, les stablecoins, la finance décentralisée et les applications orientées consommateurs.
Pourquoi Psalion lance-t-il des fonds de capital-risque pendant les baisses du marché ?
Psalion maintient une stratégie d’investissement contracyclique en identifiant des startups prometteuses lorsque les valorisations du secteur sont relativement plus basses. Managing Partner Tim Enneking a indiqué que les environnements de marché difficiles présentent souvent des opportunités d’investissement plus attractives, car les valorisations des entreprises deviennent plus raisonnables et les entrepreneurs ont tendance à se concentrer sur la construction d’entreprises durables plutôt que de poursuivre un momentum de marché à court terme.
