Mémoire trop chère : le marché mondial des smartphones pourrait se contracter de 13 % cette année, OPPO, vivo, Xiaomi et autres appareils à bas prix annoncent une hausse

Les sociétés d’analyse américaines IDC prévoient qu’en 2026, les expéditions mondiales de smartphones pourraient chuter à 1,12 milliard d’unités, enregistrant la plus forte baisse en dix ans. La demande en mémoire pour les centres de données alimentée par l’IA a siphonné la capacité de production, faisant grimper le coût des matériaux pour les téléphones bas de gamme de 25 %, et certains modèles à moins de 100 dollars pourraient disparaître définitivement.

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(Contexte supplémentaire : Mieux vaut vendre un rein que de vendre du Bitcoin, Michael Saylor est-il un génie ou un escroc complet ?)

Table des matières

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• La racine : la voracité de l’IA
• La disparition possible des smartphones à moins de 100 dollars
• Ce n’est pas seulement une question de téléphones

Sous l’effet de la vague IA, le kit mémoire DDR5 de 64 Go, actuellement en vente, coûte plus de 500 dollars, ce qui dépasse le prix d’une PlayStation 5 (version slim), avec certains fabricants rapportant une hausse des coûts allant jusqu’à 500 %. La crise de la chaîne d’approvisionnement, qui s’étend du centre de données à l’électronique grand public, secoue le monde entier.

Cette semaine, IDC a publié une estimation extrêmement pessimiste : en 2026, le volume mondial d’expéditions de smartphones ne serait que de 1,12 milliard d’unités, en chute de 12,9 % par rapport à l’année précédente, la plus forte baisse annuelle en dix ans. La prévision indépendante de Counterpoint Research indique également une baisse de 12 %, qualifiée de la récession la plus brutale de l’histoire.

Francisco Jeronimo, vice-président des appareils clients chez IDC, explique :

Ce que nous voyons n’est pas une simple contraction temporaire de l’offre, mais une tempête d’impact semblable à un tsunami, provenant de la chaîne d’approvisionnement en mémoire.

La racine : la voracité de l’IA

Pour comprendre cette crise, il suffit de regarder un chiffre : produire une mémoire haute bande passante (HBM) nécessite trois fois plus de capacité de wafer que la DRAM traditionnelle.

Samsung, SK Hynix et Micron détiennent entre 93 % et 95 % du marché mondial de la DRAM. Lorsque Microsoft, Google, Meta, Amazon et autres grands opérateurs de centres de données dépensent des milliards pour acheter des HBM afin d’alimenter leurs modèles d’IA, ces trois fabricants prennent des décisions commerciales rationnelles : ils priorisent la distribution de leur capacité limitée et de leurs investissements en capital vers la mémoire d’entreprise, beaucoup plus rentable que les produits grand public.

Le projet “StarGate” d’OpenAI illustre cette tendance de concentration : Samsung et SK Hynix ont signé un accord pour augmenter leur capacité mensuelle à 900 000 wafers, mais presque toute cette nouvelle capacité est consacrée aux serveurs d’IA.

Selon un analyste de Gartner, la situation est claire : « Les utilisateurs de serveurs non liés à l’IA sont des clients secondaires. »

De plus, les fabricants sont réticents à augmenter massivement leur production, car la surabondance de mémoire en 2023 a laissé des cicatrices profondes, créant une peur psychologique. Bien que les investissements en capital augmentent en 2026, ils sont principalement destinés à la mise à niveau technologique plutôt qu’à l’expansion de la production, limitant la croissance globale de l’offre. Les fabricants de mémoire ont clairement indiqué qu’ils ne prévoient pas d’augmenter considérablement leur capacité dans la seconde moitié de l’année, afin d’éviter une nouvelle surproduction.

La disparition possible des smartphones à moins de 100 dollars

L’impact de cette crise varie selon le segment de prix des téléphones.

Selon les données industrielles, la hausse des prix de la mémoire a considérablement augmenté le coût des matériaux pour tous les niveaux de smartphones : environ 25 % pour les appareils d’entrée de gamme, 15 % pour le milieu de gamme, et 10 % pour les modèles haut de gamme. Le marché des smartphones à moins de 100 dollars est condamné : une augmentation de 25 % du coût est une frappe fatale pour des marges déjà faibles.

IDC indique qu’en 2022, environ 170 millions de smartphones vendus à moins de 100 dollars ont été expédiés. Aujourd’hui, ce marché est presque sans profit. Un analyste d’IDC déclare : « L’ère des smartphones bon marché est terminée. Même si les pénuries s’atténuent, nous ne pensons pas que le prix des puces mémoire reviendra au niveau de 2025. »

Le marché chinois a déjà ressenti cette pression. OPPO, vivo, Xiaomi, iQOO et Honor prévoient de lancer une nouvelle vague de réajustements de prix début mars. La Xiaomi 17 Ultra voit ses différents modèles augmenter de 7 à 9 %. Le Galaxy S26 de Samsung, vendu à 899 dollars aux États-Unis, a augmenté de 4,7 %, tandis que le S26 Plus a connu une hausse de 10 %, atteignant 1 099 dollars.

IDC prévoit que le prix moyen des smartphones atteindra cette année un sommet historique de 523 dollars, en hausse de 14 %. Les fabricants n’ont pas d’autre choix : augmenter les prix, supprimer les modèles d’entrée de gamme non rentables, ou faire les deux.

Ce n’est pas seulement une question de téléphones

La pénurie de mémoire impacte bien au-delà des smartphones, affectant également le marché des PC.

Morgan Stanley a abaissé les notes de Dell, HP et HPE, en raison de la hausse des coûts de mémoire pour serveurs qui érode leurs marges. Les fabricants de PC envisagent trois stratégies : augmenter directement les prix, réduire la capacité mémoire dans leurs appareils, ou remplacer certains composants par des alternatives moins chères. Chacune de ces options implique que les consommateurs paieront plus ou accepteront une expérience inférieure.

Les consoles de jeux, Chromebooks, et même les véhicules électroniques font face à des pressions similaires de hausse des prix ou de réduction des composants.

Nabila Popal souligne : « Après cette crise, le marché des smartphones connaîtra des changements radicaux. La taille, le prix moyen et la structure concurrentielle seront profondément modifiés. Nous pensons que cette situation ne s’améliorera pas avant le milieu de 2027. »