L’OCDE pousse le CARF à entrer en vigueur le 1er janvier 2026, avec 75 pays qui le mettent en œuvre, comblant ainsi le vide fiscal autour des cryptomonnaies. Il exige la déclaration des transactions de change de devises, d’échange d’actifs et de transferts, avec une conservation des documents pendant cinq ans. Hong Kong prévoit sa mise en œuvre en 2028, couvrant les stablecoins, les dérivés et certains NFT.
CARF, qu’est-ce que c’est ? La nouvelle réglementation mondiale sur la fiscalité des actifs cryptographiques
Le CARF (Crypto-Asset Reporting Framework, cadre de déclaration des actifs cryptographiques) est un cadre mondial de transparence fiscale sur les cryptomonnaies, élaboré sous l’égide de l’Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE). Proposé en 2022, il entrera en vigueur officiellement à partir du 1er janvier 2026. Jusqu’à présent, en raison des caractéristiques décentralisées et anonymes des cryptomonnaies, leurs transferts et détentions, souvent indépendants du système financier traditionnel, étaient difficiles à suivre, restant longtemps en dehors de la régulation existante.
Ainsi, le CRS (Common Reporting Standard, norme commune de déclaration) existant couvre principalement les actifs financiers détenus par des institutions financières traditionnelles telles que banques et courtiers. La majorité des transactions en cryptomonnaies s’effectuent via des portefeuilles ou des plateformes décentralisées, échappant longtemps à toute déclaration. Le CRS est un ensemble de règles d’échange d’informations financières internationales visant à accroître la transparence fiscale. Dans le contexte des actifs cryptographiques, de nombreux actifs sont gérés directement par des particuliers via des portefeuilles ou circulent sur des plateformes non couvertes par le CRS, ce qui exclut ces acteurs de l’obligation de déclaration.
Dans ce contexte, l’OCDE, en collaboration avec le G20, a lancé le CARF pour établir un mécanisme transfrontalier de déclaration et d’échange d’informations fiscales sur les actifs cryptographiques, comblant ainsi un vide réglementaire de longue date. Avec la mise en œuvre progressive du CARF, les actifs numériques ne seront plus une zone d’ombre fiscale, et leurs activités seront intégrées dans un cadre déclaratif plus clair, clarifiant peu à peu les frontières réglementaires floues.
Conformément aux exigences du CARF, les pays et régions participants doivent échanger régulièrement des informations fiscales sur les transactions en cryptomonnaies selon un format standardisé, avec les juridictions de résidence fiscale des contribuables. En d’autres termes, leur objectif est de permettre aux administrations fiscales nationales de suivre, comme pour les comptes bancaires, les transactions en cryptomonnaies des individus et des entités.
75 pays s’engagent à déployer le système en 2026, lancement complet de la déclaration
Selon un rapport de l’OCDE, au 4 décembre 2025, 75 juridictions ont promis de mettre en œuvre ce cadre. Parmi elles, 48 pays et régions commenceront à collecter les données relatives au CARF à partir du 1er janvier 2026, avec un plan d’échange d’informations entre membres dès 2027. Cela signifie que la fiscalité sur les cryptomonnaies deviendra effective dès 2026, avec des échanges de données de transaction en 2027.
Les premiers pays et régions à appliquer le CARF incluent de grandes économies européennes, des centres financiers en Asie-Pacifique, ainsi que certains pays d’Amérique latine et d’Afrique. Cette large couverture géographique garantit l’efficacité du cadre, car la transférabilité transfrontalière des actifs cryptographiques est très facile. Si seuls quelques pays l’adoptent, les investisseurs pourraient simplement transférer leurs actifs vers des juridictions non participantes pour échapper à la régulation. La coopération collective des 75 juridictions limite donc fortement cette forme d’arbitrage réglementaire.
Pour promouvoir la mise en œuvre du CARF, le Forum mondial sur la transparence fiscale et l’échange d’informations de l’OCDE a élaboré une procédure pour les juridictions participantes, afin de préciser celles qui ont promis de déployer le CARF, garantissant que tous les fournisseurs de services liés aux actifs cryptographiques soient couverts. Cette standardisation assure une cohérence dans la mise en œuvre, évitant la régulation arbitrale ou la double régulation.
En tant que centre financier international, Hong Kong a également prévu un calendrier précis : mise en œuvre du CARF en 2028, avec un échange automatique d’informations fiscales relatives aux transactions en cryptomonnaies avec d’autres juridictions concernées. Avant cela, le gouvernement de Hong Kong a lancé, le 9 décembre 2025, une consultation publique sur la mise en œuvre du cadre de déclaration des actifs cryptographiques et ses amendements liés à la norme commune, en précisant la direction générale de la mise en œuvre.
Calendrier de mise en œuvre du CARF à Hong Kong
2026 : Finalisation des amendements législatifs locaux nécessaires
2027 : Début de la collecte des données relatives au cadre de déclaration
2028 : Mise en œuvre officielle du CARF
2029 : Début de l’application des nouvelles normes de déclaration commune
Détails sur le champ d’application et les obligations déclaratives du CARF
Le CARF ne concerne pas directement les actifs cryptographiques eux-mêmes, mais principalement les entités fournissant des services liés à ces actifs. Selon la définition du CARF, toute entité offrant ou exécutant des services de transaction en cryptomonnaies à titre commercial pour ses clients est considérée comme un fournisseur de services d’actifs cryptographiques. Cela inclut les plateformes centralisées, les prestataires de garde d’actifs cryptographiques, certains échanges décentralisés (si offrant des services de garde ou d’intermédiation), ainsi que les processeurs de paiements en cryptomonnaies.
Les actifs cryptographiques couverts incluent ceux qui peuvent être détenus et transférés sans intervention d’une institution financière traditionnelle, notamment les stablecoins, les dérivés émis sous forme de cryptomonnaies, et certains NFT. Cependant, dans la définition des « actifs cryptographiques pertinents », trois catégories d’actifs sont exclues de l’obligation de déclaration : la monnaie numérique de banque centrale (CBDC), les tokens de titres ou obligations tokenisés reconnus comme des valeurs mobilières, et les instruments financiers réglementés traditionnels.
Les fournisseurs de services cryptographiques soumis au CARF doivent remplir des obligations déclaratives, notamment la collecte d’informations, la vérification d’identité, la tenue de registres d’opérations, et la déclaration périodique des transactions concernées. Ils doivent également conserver tous les documents pendant au moins cinq ans (à compter de la date limite de soumission des informations à déclarer).
Trois types de transactions à déclarer
Change de devises : échanges entre cryptomonnaies et monnaies fiat
Échange de cryptomonnaies : transactions entre différentes cryptomonnaies
Transferts d’actifs : transferts de cryptomonnaies (y compris les paiements de détail nécessitant déclaration)
De plus, selon la réglementation, même si un fournisseur de services cryptographiques n’est pas soumis à déclaration, les contribuables doivent déclarer la détention de cryptomonnaies concernées et tout transfert vers des portefeuilles non liés à un fournisseur de services ou à une institution financière. Cela signifie que, même avec un portefeuille en auto-hébergement, certains transferts peuvent nécessiter une déclaration proactive.
Impact concret du CARF sur les utilisateurs et plateformes
Une fois déployé, le CARF intégrera progressivement les transactions en cryptomonnaies dans un cadre unique d’échange d’informations fiscales transfrontalières, renforçant la traçabilité et la régulation. Lors de transactions sur des plateformes, que ce soit pour échanger des cryptomonnaies contre des monnaies fiat, convertir entre différentes cryptos ou effectuer des transferts transfrontaliers, les données pertinentes seront susceptibles d’être déclarées et échangées selon les règles établies.
Pour les fournisseurs de services cryptographiques, cela implique des exigences accrues en matière d’identification des clients, de conservation des données et de gestion des risques. Les processus KYC (Know Your Customer) seront renforcés, et les systèmes de stockage et de reporting devront être largement modernisés. Les petites et moyennes plateformes pourraient faire face à des coûts de conformité importants, tandis que les grandes plateformes réglementées pourraient en tirer un avantage concurrentiel.
Pour les utilisateurs individuels, il sera essentiel de se familiariser avec ces cadres, afin d’éviter tout risque de non-conformité. La promotion du CARF est en phase de transition, avec une participation croissante des pays. La régulation transfrontalière des actifs numériques devient plus claire et prévisible. Les utilisateurs devront commencer à conserver des enregistrements complets de leurs transactions et à déclarer leurs gains lors de la déclaration fiscale.
