Cuatro hombres se declaran culpables en un esquema de uso de información privilegiada por 1 millón de dólares mediante datos de un banco de inversión

Cuatro hombres se declararon culpables por fraude de valores en un esquema de uso de información privilegiada que involucraba información confidencial de bancos de inversión, según la Oficina del Fiscal de EE. UU. para el Distrito Este de Nueva York. John Lowe y Richard Ringel se declararon culpables el 22 de junio ante un tribunal federal en Brooklyn, mientras que David Cooper, un corredor registrado con la Financial Industry Regulatory Authority, y Randy Grewal se declararon culpables previamente el 22 de septiembre de 2025 y el 30 de abril de 2026. El esquema estuvo activo de enero de 2018 a mayo de 2024 y generó más de 1 millón de USD en ganancias al usar información material no pública sobre próximas ofertas secundarias de acciones, incluida la identidad de las empresas públicas, el momento del acuerdo, la estructura del acuerdo y el precio de la oferta. Los fiscales dijeron que Cooper y otro empleado en una firma de corretaje obtuvieron información de bancos de inversión involucrados en la suscripción de las ofertas y se la transmitieron a Lowe, Ringel y otros, quienes la usaron para vender en corto acciones antes de anuncios públicos. El caso destaca la continua prioridad de la aplicación federal contra el fraude de valores que perjudica a los inversores minoristas por el acceso desigual a información que mueve el mercado.

Broker Network Distributed Confidential Deal Data

Los fiscales dijeron que el esquema involucró información material no pública sobre próximas ofertas secundarias de acciones. Cooper y otro empleado de una firma de corretaje supuestamente obtuvieron información de bancos de inversión involucrados en la suscripción de las ofertas. Luego, los empleados pasaron la información a Lowe, Ringel y otros, sabiendo que se usaría para vender en corto acciones antes de anuncios públicos. La información incluía la identidad de la empresa pública, el momento del acuerdo, la estructura del acuerdo y el precio de la oferta. La estructura importaba porque las ofertas secundarias pueden mover los precios de las acciones cuando una empresa vende más acciones para obtener capital, lo que potencialmente presiona el precio de la acción debido a la dilución o a precios con descuento.

SEC Statistics Show $175.5 Billion Follow-On Market in 2025

El mercado de EE. UU. registró 1.080 ofertas registradas de seguimiento en 2025, frente a 1.047 en 2024, según estadísticas de la SEC. Los ingresos totales alcanzaron 175.500 millones de USD en 2025. El cuarto trimestre fue el periodo más grande del año, con 52.900 millones de USD en ingresos, mientras que el tercero produjo 38.900 millones de USD. El primer trimestre registró 40.400 millones de USD en ingresos y el segundo trimestre registró 43.300 millones de USD. La SEC define una oferta registrada de seguimiento como una oferta de valores registrada por una empresa pública cuyos valores ya cotizan en el mercado secundario.

SEC Filed Parallel Civil Case in January 2025

La SEC presentó un caso civil paralelo en enero de 2025 contra Lowe, Grewal, Ringel y Cooper. La SEC dijo que Lowe y dos entidades que él controlaba vendieron en corto antes de al menos 200 ofertas de emisores y obtuvieron al menos 900.000 USD en ganancias. La SEC también alegó que Grewal y una entidad asociada vendieron en corto antes de más de 90 ofertas y ganaron al menos 140.000 USD. Ringel y entidades vinculadas a él vendieron en corto antes de más de 300 ofertas y obtuvieron al menos 1,5 millón de USD, según la denuncia de la SEC. El caso civil describió información confidencial que pasaba de canales de suscripción a relaciones de corretaje, mientras que la firma de corretaje recibía créditos de ventas de ofertas en las que los clientes acordaron comprar acciones.

Wiretap Evidence Captured 2023 Trading Activity

Los fiscales dijeron que la evidencia de escuchas telefónicas mostró que Cooper y otro empleado de una firma de corretaje obtuvieron información confidencial de firmas de inversión que suscribían ofertas secundarias entre enero de 2023 y mayo de 2023. Luego proporcionaron información a Lowe, Ringel y otros. Las ofertas incluían Chicken Soup for the Soul Entertainment, Revelation Biosciences y Tivic Health Systems. Los fiscales dijeron que las operaciones ocurrieron antes de anuncios públicos, incluidas ventas en corto después de llamadas telefónicas que siguieron el movimiento de información privilegiada. Joseph Nocella Jr., fiscal de EE. UU. para el Distrito Este de Nueva York, comentó: "Durante años, los acusados explotaron descaradamente su acceso a información privilegiada para obtener una ventaja injusta sobre el público inversor. El uso de información privilegiada destruye la confianza del público en la equidad y la integridad de nuestros mercados".

Maximum 20-Year Prison Sentences Await Sentencing

Lowe, Ringel, Cooper y Grewal enfrentan cada uno una condena máxima de 20 años de prisión. El caso del gobierno lo lleva la Business and Securities Fraud Section y la Criminal Section de la Long Island Division de la Oficina del Fiscal de EE. UU. para el Distrito Este de Nueva York. La SEC dijo que aproximadamente dos tercios de las acciones independientes en el año fiscal 2025 incluyeron cargos contra una o más personas. FINRA informó 187 sanciones individuales contra miembros del mercado y 235 sanciones individuales de suspensión en 2025, junto con 99,6 millones de USD en multas y decomiso ordenado.

FAQ

¿A qué se declararon culpables los cuatro hombres el 22 de junio y en actuaciones previas?

John Lowe y Richard Ringel se declararon culpables el 22 de junio en un tribunal federal en Brooklyn por fraude de valores. David Cooper se declaró culpable el 30 de abril de 2026, y Randy Grewal se declaró culpable el 22 de septiembre de 2025. Los cuatro hombres fueron acusados de un esquema de uso de información privilegiada que estuvo activo de enero de 2018 a mayo de 2024 y generó más de 1 millón de USD en ganancias usando información confidencial sobre ofertas secundarias de acciones de bancos de inversión.

¿Cuánto beneficio alegó la SEC que obtuvo cada acusado en el caso civil?

La SEC presentó un caso civil paralelo en enero de 2025 alegando que Lowe y dos entidades que él controlaba obtuvieron al menos 900.000 USD en ganancias por ventas en corto antes de al menos 200 ofertas de emisores. Grewal y una entidad asociada ganaron al menos 140.000 USD por ventas en corto antes de más de 90 ofertas. Ringel y entidades vinculadas a él obtuvieron al menos 1,5 millón de USD por ventas en corto antes de más de 300 ofertas, según la denuncia de la SEC.

¿Qué condena máxima de prisión enfrentan los acusados?

Lowe, Ringel, Cooper y Grewal enfrentan cada uno una condena máxima de 20 años de prisión. El caso del gobierno lo lleva la Business and Securities Fraud Section y la Criminal Section de la Long Island Division de la Oficina del Fiscal de EE. UU. para el Distrito Este de Nueva York.