رفعت هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) دعوى قضائية ضد شركة استثمار في مجال تعدين العملات الرقمية اسمها Mining Automatic ومؤسسها Zan Shaikh، متهمةً إياهما بجمع 22 مليون دولار من أكثر من 380 مستثمرًا خلال الفترة من يونيو 2023 حتى مايو 2025، في حين تم إنفاق نحو 13% فقط من الأموال على عمليات التعدين الفعلية. زعمت هيئة SEC أن أموال المستثمرين استُخدمت بدلًا من ذلك في التسويق ونفقات شخصية ومشروعات غير مرتبطة، مع تحقيق العملية نحو 1.1 مليون دولار تقريبًا من عائدات التعدين بينما دفعت للمستثمرين نحو 1.8 مليون دولار في “عوائد” مُزعمَة. وذكرت الشكوى أن Mining Automatic كانت تُدار عبر شركة Bright Vision Distribution LLC ومقرها ماساتشوستس، وأن الشركة وعدت بعوائد شهرية مضمونة من تعدين أصل رقمي، رغم أنها تدير نشاطًا لا يمكنه توليد المدفوعات المعلَنة.
أنفقت Mining Automatic 7 ملايين دولار على الإعلانات بينما أساءت توجيه أموال المستثمرين
وفقًا للشكوى المقدمة من هيئة SEC، أنفقت Mining Automatic حوالي 7 ملايين دولار على الإعلانات لجذب مستثمرين جدد. زعمت هيئة SEC أن الفجوة بين إيرادات التعدين ومدفوعات المستثمرين تعني أن بعض المدفوعات كانت ممولة بأموال من مستثمرين آخرين، مما يمنح المخطط “بعض سمات مخطط بونزي”. وبحسب ما ورد، استخدم Shaikh أموال المستثمرين لشراء عقارات، ووسائل نقل، وترفيه، وتحويلات إلى حساباته المصرفية الشخصية. توقفت Mining Automatic عن دفع المستثمرين بحلول مارس 2025، وقالت هيئة SEC إنه لم يسترد أي منهم استثماره الأصلي. ووفقًا للشكوى، ما زال أكثر من 20 مليون دولار من رأس المال غير مُسدّد.
![SEC complaint against Mining Automatic]()
شكوى هيئة SEC ضد Mining Automatic. المصدر: SEC
هيئة SEC تطلب المصادرة وطلبات حظر دائمة ضد Shaikh
تسعى هيئة SEC إلى الحصول على المصادرة والجزاءات المدنية والأوامر الزجرية الدائمة في القضية. كما طلبت الوكالة إصدار أوامر تمنع Shaikh من بيع الأوراق المالية أو شغل منصب مسؤول أو مدير في شركة مدرجة عامة.
نشرت هيئة SEC خطة استراتيجية 2026-2030 تركز على الأصول الرقمية
تأتي هذه الدعوى في وقت تواصل فيه هيئة SEC التأكيد بشكل متزايد على وضع قواعد أوضح للأصول الرقمية تحت قيادة رئيسة الهيئة Paul Atkins. ففي يونيو، نشرت الوكالة خطتها الاستراتيجية 2026-2030، محددةً تكنولوجيا البلوك تشين، والترميز (tokenization)، وبنية أسواق العملات الرقمية التحتية كأولويات طويل الأجل، مع إعادة تأكيد تفويضها الخاص بحماية المستثمرين. ووسعت هيئة SEC هذا النهج في يوليو عبر جدول أعمالها التشريعي الخاص بإصدار القواعد لعام 2026، إذ اقترحت قواعد جديدة لشركات وساطة العملات الرقمية (crypto broker-dealers)، وللأصول الرقمية المتداولة في البورصات الوطنية للأوراق المالية وأنظمة التداول البديلة، إضافةً إلى إعفاءات محتملة وممرات آمنة لبعض عروض الأصول الرقمية. وتزامنت هذه الدفعة التنظيمية مع جهود في الكونغرس لإعادة تشكيل الإشراف على العملات الرقمية في الولايات المتحدة عبر قانون Digital Asset Market Clarity Act، الذي من شأنه توضيح الأدوار المتبادلة لكل من هيئة SEC ولجنة تداول العقود الآجلة للسلع (CFTC)، إذا تم إقراره. ومن المتوقع أن يواجه مشروع القانون تصويتًا حاسمًا في مجلس الشيوخ قبل أن يبدأ المشرعون فترة إجازة أغسطس.
الأسئلة الشائعة
ماذا زعمت هيئة SEC أن Mining Automatic فعلته بأموال المستثمرين؟
زعمَت هيئة SEC أن Mining Automatic جمعت 22 مليون دولار من أكثر من 380 مستثمرًا بين يونيو 2023 ومايو 2025، مع إنفاق نحو 13% فقط على عمليات التعدين. وذكرت الشكوى أن أموال المستثمرين استُخدمت في التسويق ونفقات شخصية ومشروعات غير مرتبطة، مع إنفاق حوالي 7 ملايين دولار على الإعلانات وتحويل الأموال إلى الاستخدام الشخصي لـ Shaikh لعقارات ووسائل نقل وترفيه.
كم أنشأت Mining Automatic من التعدين الفعلي للعملات الرقمية؟
وفقًا للشكوى المقدمة من هيئة SEC، حققت Mining Automatic نحو 1.1 مليون دولار تقريبًا من عمليات التعدين، بينما دفعت للمستثمرين نحو 1.8 مليون دولار في “عوائد” مُزعمَة. وزعمت هيئة SEC أن هذا النقص يعني أن بعض المدفوعات كانت ممولة بأموال من مستثمرين آخرين، مما يمنح المخطط “بعض سمات مخطط بونزي”.
