Чотири найбільші банки США створюють спільну «мережу токенізованих депозитів» і планують запустити її на початку 2027 року, щоб протистояти конкуренції з боку стейблкоїнів

Повідомляє Cryptopolitan 5 червня: провідні американські банки, зокрема JPMorgan Chase, Citigroup, Bank of America та Wells Fargo, створюють спільну мережу токенізованих депозитів через клирингову палату негайних платежів (The Clearing House), яка належить їхнім членам-банкам. Запуск заплановано на початок 2027 року: мережа дозволить банкам-членам цілодобово переказувати токенізовані версії депозитів клієнтів через блокчейн-інфраструктуру.

Токенізовані депозити vs стейблкоїни: підтверджені технічні та регуляторні відмінності

Токенізований депозит (Tokenized Deposit) — це реальний банківський депозит, записаний у блокчейні, а не окремий цифровий актив на кшталт стейблкоїна. Ця різниця в структурі дає таким установам, як JPMorgan Chase, можливість застосовувати блокчейн-інфраструктуру, зберігаючи поточний стан кредитного ризику та відповідні регуляторні й бухгалтерські рамки; кошти також лишаються в межах банківської системи під наглядом. Такий дизайн дозволяє банкам утримувати регуляторні переваги в конкуренції зі стейблкоїнами та відповідає вимогам до комплаєнсу, які регулятори висувають до цифрових платіжних засобів.

Підтвердження позицій трьох керівників

Керівник сервісів Citigroup Shahmir Khaliq заявив, що ця мережа є «ще одним кроком, який посилює сильні позиції банків у сфері ринків капіталу та фінансування». Позиція керівника глобальних платіжних рішень Bank of America Mark Monaco більш обережна: він зазначив, що попит клієнтів на токенізовані депозити не є «масовим», але певний інтерес існує; мережа допоможе банкам підготуватися до ширшого набору застосувань. Великі транснаціональні компанії, як очікується, першими впроваджуватимуть рішення, адже їхні потреби в транскордонних платежах і управлінні ліквідністю роблять цей тип банківських клієнтів особливо привабливим.

Поширені запитання

Чому чотири найбільші американські банки обрали саме створення цієї мережі через клирингову палату, а не розробляли окремо?

Клирингову палату спільно володіють усі залучені банки. Вона виконує роль нейтральної галузевої інфраструктури, що знижує витрати кожного банку на незалежну розробку повторюваних компонентів, а також створює єдині стандарти. Спільна мережна архітектура також допомагає забезпечити взаємодію між організаціями, щоб бізнес-клієнти могли здійснювати перекази токенізованих депозитів між різними банками-членами, а не лишалися «зафіксованими» в закритій екосистемі одного банку.

Як законодавчий процес щодо законопроєкту《CLARITY》 впливає на цей проєкт?

Згідно з повідомленнями, банківський сектор зберігає стримане ставлення до положень у《CLARITY》, які дозволяють стейблкоїнам мати функцію нарахування відсотків. Банки побоюються, що стейблкоїни відтягнуть із банківської системи більше ліквідності. Створення мережі токенізованих депозитів є попереднім кроком банківської індустрії: мета — до того, як《CLARITY》 буде офіційно ухвалено та надасть стейблкоїнам ширшу законність, завчасно сформувати блокчейн-платіжну альтернативу на основі чинних регуляторних рамок.

Який зв’язок між JPM Coin JPMorgan Chase і депозитними токенами в Base, та цією спільною мережею?

JPM Coin від JPMorgan Chase працює у її приватному блокчейні та використовується лише для внутрішніх інституційних платежів; депозитні токени, які вона випускає в мережі Coinbase Base, доступні також лише інституційним клієнтам. Ця спільна мережа створена кількома банками разом у нейтральній архітектурі клирингової палати; вона є незалежним проєктом від наявного в JPMorgan Chase одностороннього рішення. У першоджерелі не вказано, чи існує план технічної інтеграції між цими двома ініціативами.