ออปติคอลเลนส์ยักษ์ใหญ่ Dahua Light (大立光) ในช่วงนี้หันไปจับประเด็นเทคโนโลยีสำคัญของศูนย์ข้อมูล AI “การประกอบออปติกส์ร่วมแพ็กเกจ” (CPO) ทำให้กลายเป็นจุดสนใจของตลาด อย่างไรก็ตาม ประธานบริษัท หลิน เอินผิง (林恩平) ในการประชุมชี้แจงต่อนักลงทุนด้วยวาจาได้ออกมาคลายความร้อนด้วยตัวเอง โดยยอมรับว่าการวางแผนที่เกี่ยวข้อง “ยังไม่อาจเรียกว่า CPO” อยู่ในขั้นตอนเตรียมการก่อนการส่งตัวอย่างเท่านั้น และอย่างน้อยยังต้องใช้เวลาอีก 1 ถึง 2 ปีก่อนการผลิตจำนวนมาก ทำให้ตลาดคาดว่าจะมีการปรับแก้ทันที และราคาหุ้นร่วงลงทันทีราว 7%
หลิน เอินผิง ในการประชุมชี้แจงต่อนักลงทุนด้วยวาจายอมรับ “ยังอีกไกล” กำหนดเวลา CPO อย่างน้อย 1 ถึง 2 ปี
หลิน เอินผิงกล่าวในที่ประชุมอย่างตรงไปตรงมา ว่าตอนนี้ Dahua Light ลงทุนอยู่จริงๆ คือชิ้นส่วนปลายทางของ FAU (Fiber Array Unit, องค์ประกอบอาร์เรย์ใยแก้ว) ในซัพพลายเชนของ CPO และยังไม่อาจเรียกว่า CPO ได้ ปัจจุบันบทบาทที่ให้ความสำคัญคือการเป็นผู้จัดหาองค์ประกอบทางแสง และยังไม่ได้ส่งตัวอย่าง ยิ่งไม่นับรวมถึงการผลิตจำนวนมาก
เขาชี้ว่า องค์ประกอบ FAU ต้องการความแม่นยำในการจัดตำแหน่งสูงมาก และอุปกรณ์สำคัญถูกพัฒนาโดย Dahua Light เอง จุดชี้ขาดอยู่ที่ว่าจะทำได้หรือไม่ “จัดตำแหน่งได้แม่นยำกว่าและเร็วกว่า” นอกจากนี้ ต่อให้ส่งตัวอย่างเสร็จแล้ว ก็ยังต้องผ่านการรับรองของลูกค้า (qualification) การไต่ระดับอัตราผลตอบแทน (yield) และการจัดตั้งกำลังการผลิต ซึ่งโดยรวมแล้วใช้เวลาอย่างน้อย 1 ถึง 2 ปี และฝั่งอุปกรณ์ยังต้องมีการปรับให้สอดคล้องกันด้วย
ในด้านเส้นทางเทคโนโลยี Dahua Light กำลังพัฒนาองค์ประกอบสำคัญ เช่น ปริซึม (prism) และคอลลิเมเตอร์ (collimator) ที่ประยุกต์ใช้กับโฟโตนิกส์บนซิลิคอน (silicon photonics) และยังเข้าสู่ขอบเขตโมดูลการส่งสัญญาณแสง ในอนาคตอาจไม่มีการตัดทอนจากการขยายตัวจากชิ้นส่วนเดี่ยวไปสู่ผลิตภัณฑ์แบบโมดูล อย่างไรก็ตาม หลิน เอินผิงก็ยอมรับเช่นกันว่า ในอุตสาหกรรมการสื่อสารด้วยแสงมีผู้เล่นที่แข็งแกร่งอยู่แล้ว และสิ่งที่ Dahua Light ให้ความสนใจคือโอกาสด้านเทคโนโลยีใหม่ๆ เช่น “การจัดตำแหน่งได้อย่างรวดเร็ว”
Dahua Light ร่วมมือกับ TSMC (台積電) การทำงานใกล้เคียง 3000 หยวน
ที่น่าสังเกตคือ เพียงสองวันก่อนหน้า เรื่องเล่า AI ของ Dahua Light ในตลาดยังคงเป็นไปอย่างมองโลกในแง่ดีอย่างมาก ข่าวจากภายนอกระบุว่า บริษัทได้ร่วมมือกับ TSMC เพื่อเข้าสู่เทคโนโลยี CPO และเนื่องจากเข้ามาแย่งตำแหน่งในซัพพลายเชนการสื่อสารด้วยแสงสำหรับ AI แม้กระทั่งมีข่าวว่าได้ปฏิเสธการเพิ่มออเดอร์ของ Apple ส่งผลให้ราคาหุ้นเคยพุ่งเข้าใกล้ระดับเลขกลม 3000 หยวน และทำจุดสูงสุดในรอบมากกว่าหนึ่งปี
(Dahua Light ปฏิเสธการเพิ่มออเดอร์ของ Apple ขยายสู่วงการ AI และร่วมมือกับ TSMC ใน CPO ราคาหุ้นพุ่งใกล้ 3000 หยวน)
ในเวลานั้น ตลาดคาดว่า Dahua Light จะเปลี่ยนจากผู้จัดหาเลนส์กล้องของมือถือ ไปเป็นผู้จัดหาองค์ประกอบออปติกส์สำคัญสำหรับศูนย์ข้อมูล AI และกลายเป็นเครื่องยนต์การเติบโตระลอกถัดไป เมื่อประกอบกับการอัปเกรดเลนส์กล้องระดับสูงของ iPhone การใช้ผลิตภัณฑ์เลนส์ที่ปรับแสงได้ (可變光圈) และความต้องการของอุปกรณ์พับในอนาคต ทำให้ทั้งปัจจัยพื้นฐานและปัจจัยด้านธีมหนุนซ้ำ ทำให้ราคาหุ้นในระยะสั้นมีแรงส่งที่แข็งแกร่ง อย่างไรก็ตาม เมื่อการประชุมชี้แจงต่อนักลงทุนเปิดเผยสัญญาณความคืบหน้าที่ระมัดระวังมากขึ้นอย่างรวดเร็ว ตลาดจึงประเมินเวลาของ CPO และคุณูปการของบริษัทใหม่ และเงินทุนก็เกิดการปรับลดอย่างชัดเจน
CPO และโฟโตนิกส์บนซิลิคอน: สงครามครั้งสำคัญครั้งถัดไปของศูนย์ข้อมูล AI
CPO (Co-Packaged Optics, การประกอบออปติกส์ร่วมแพ็กเกจ) คือการนำเครื่องยนต์ออปติกส์หรือวงจรรวมโฟโตนิกส์ (photonic integrated circuit) มาวางไว้ในแพ็กเกจ/แผงเดียวกันกับสวิตช์ ASIC หรือชิปประมวลผลอื่นๆ เพื่อลดความยาวของเส้นทางสัญญาณการสื่อสาร ลดการใช้พลังงาน และเพิ่มความหนาแน่นแบนด์วิดท์ ซึ่งเป็นทิศทางสำคัญสำหรับการเชื่อมต่อความเร็วสูงของศูนย์ข้อมูล AI ส่วนโฟโตนิกส์บนซิลิคอนคือการใช้กระบวนการผลิตแบบซิลิคอน (silicon fabrication) เพื่อทำให้มีองค์ประกอบ เช่น วงนำแสง ตัวปรับสัญญาณ (modulator) และโฟโตดีเทคเตอร์ (photodetector) บนชิป และมักเป็นหนึ่งในเทคโนโลยีชั้นพื้นฐานหลักของ CPO
บทความนี้ ร่วมมือกับ TSMC เพื่อเข้าสู่การสื่อสารด้วยแสง Dahua Light หลิน เอินผิง ซื่อสัตย์เกินไป! เปิดเผยว่า CPO ยังอีกไกล ราคาหุ้นดิ่งลง 7% เรื่องแรกสุดปรากฏใน ข่าวเชิงลิงก์ ABMedia
