サムスン電子は第2四半期の営業利益を89.4兆ウォンと報告し、メリッツ証券の金善祐アナリストは半導体サイクルの構造が根本的にB2CからB2B需要にシフトしていると述べており、スーパーサイクルはビッグテック企業が自主的に投資を停止するまで2〜3年続く可能性があると指摘している。トランプは関税が米国への外国投資を21兆ドル（約31,800兆ウォン）引き寄せたと主張したが、ニューヨークタイムズは、引き揚げや金融フローを考慮すると純外国直接投資は実際には減少しており、過去10年平均を下回っていると報じている。米軍はイランがホルムズ海峡で3隻の油タンカーを攻撃した後、80以上のイランの標的を攻撃し、WTI原油は6.46％上昇して74.99ドル、ブレント原油は6.31％上昇して78.84ドルとなった。これらの動きは、AIインフラ構築の中で半導体産業の再評価、経済政策の結果に関する議論、そして中東の地政学的緊張の高まりが世界のエネルギー市場に影響を与えていることを反映している。
メリッツ証券、B2B需要シフトによる半導体スーパーサイクルを2〜3年予測
メリッツ証券の金善祐は、メモリ需要がB2CからB2B取引に移行しており、過去の個人消費の減少による景気後退とは根本的に異なるサイクル構造を作り出していると述べた。彼は、現在の構造ではAIモデルの性能はリソース投入量に応じて向上し、サイクルはビッグテック企業が人工汎用知能（AGI）達成のための投資レースを自主的に停止するまで変わらないと説明した。彼は、この転換点は早くて2〜3年後に訪れると予測している。
金はまた、SKハイニックスのアメリカ預託証券（ADR）上場がグローバル市場での適正評価の出発点となり、サムスン電子もこの動きによる評価再評価の恩恵を受ける可能性があると述べた。彼は、AIデータセンターが国家安全保障資産になりつつあり、中国のメモリメーカーの追随にもかかわらず、韓国企業は先進的なメモリプロセスにおいて技術的優位を維持していると評価した。
ニューヨークタイムズ、トランプの21兆ドル投資主張を純FDIデータで否定
トランプは関税政策が米国に21兆ドル（約31,800兆ウォン）の外国投資をもたらしたと述べたが、ニューヨークタイムズはこれに異議を唱えた。米国経済分析局（BEA）のデータによると、2024年の新規外国直接投資（FDI）は1550億ドル（約234兆ウォン）から2025年には2320億ドル（約350兆ウォン）に増加したが、引き揚げや企業間融資を含む純投資はわずかに減少し、過去10年の平均を下回っている。ペトリソン国際経済研究所（PIIE）のアドナン・マザレイは、投資増加は世界的な現象であり、関税政策だけに帰属させることはできないと述べている。トランプは最大10年間で欧州連合、韓国、日本、台湾など主要パートナーから最大5兆ドル（約7,541兆ウォン）の投資約束を獲得したが、これらの計画が実際に結果に結びつくかどうかは未確定である。
米イラン軍事攻撃でWTI原油6.46％高の74.99ドルに
トランプはトルコのアンカラでのNATOサミットで、イランとの覚書（MOU）が終了したようだと述べ、WTI原油先物は6.46％上昇して74.99ドルとなった。イランはホルムズ海峡を通過する3隻の油タンカーを攻撃し、米中央軍はMOU違反を理由に80以上のイラン標的を攻撃した。これに対しイランはクウェート、バーレーンなどの米施設85箇所を攻撃し、休止していた軍事衝突を再開した。
