ロケット・ラボ社は月曜日、イリジウム・コミュニケーションズ社を現金と株式で買収する計画を発表した。企業価値は約80億ドル。この買収は、ロケット・ラボの打ち上げ・衛星製造能力とイリジウムのグローバル衛星通信ネットワークを組み合わせ、垂直統合の相乗効果を引き出すことを目的としている。これにより、自社で衛星コンステレーションの設計、製造、打ち上げ、運用を行い、将来のコンステレーション展開における第三者打ち上げコストを排除する垂直統合型宇宙企業が誕生する。
ロケット・ラボ、打ち上げ能力とイリジウム衛星ネットワークを統合
ロケット・ラボは、今回の買収により自社の打ち上げ・衛星製造能力とイリジウムのグローバル衛星通信ネットワークおよびLバンド周波数帯を統合すると述べた。同社によれば、この取引により衛星IoT、デバイス直接通信、測位・航法・タイミングサービスなどの宇宙ベースのアプリケーションに即座に足場を築き、同時に継続的収益事業を追加できるという。
「イリジウムの深い歴史、信頼されたインフラ、そして非常に求められている周波数帯と、ロケット・ラボの広範で実績のある打ち上げ・製造能力を融合させることで、まったく新しい市場を開拓する力を得ることができます」とロケット・ラボCEOのピーター・ベック氏は述べた。
ロケット・ラボはまた、イリジウムのネットワークを所有することで、将来のコンステレーション展開や補充における第三者打ち上げコストを排除できると述べた。「ロケット・ラボは単にイリジウムネットワークを継続するのではなく、それを基盤に未開拓市場へ拡大し、世界の顧客のために新たな宇宙ベースのサービスを開拓していきます」とロケット・ラボは述べている。
イリジウム株主は1株当たり54ドルを現金と株式で受け取り
合意に基づき、イリジウム株主は保有するイリジウム株式1株につき、現金27ドルとロケット・ラボ株式を受け取る。株式部分は、ロケット・ラボの株価に基づくカラー条項の対象となる交換比率によって決定される。
ロケット・ラボはイリジウムの発行済み株式すべてを現金と株式で54ドルで取得する。これは金曜日のイリジウム株終値に対し24%のプレミアムに相当する。
取締役会が承認、36億ドルのブリッジローンを確保
本取引は両社の取締役会で全会一致で承認された。ロケット・ラボは、買収の現金部分の資金調達を支援するため、ドイツ銀行とウェルズ・ファーゴから36億ドルのブリッジローン融資枠のコミットメントを確保したと発表した。
よくある質問
ロケット・ラボによるイリジウム・コミュニケーションズ買収の企業価値はいくらですか？
ロケット・ラボは、今回の買収におけるイリジウムの企業価値は約80億ドルであると発表しました。
ロケット・ラボの買収において、イリジウム株主は1株当たりいくら受け取りますか？
イリジウム株主は1株当たり現金27ドルと、ロケット・ラボの株価に基づくカラー条項の対象となる交換比率で決定されるロケット・ラボ株式からなる、現金と株式で54ドルを受け取ります。これは金曜日のイリジウム株終値に対し24%のプレミアムとなります。
ロケット・ラボはイリジウム買収のための資金調達をどのように行いましたか？
ロケット・ラボは、買収の現金部分の資金調達を支援するため、ドイツ銀行とウェルズ・ファーゴから36億ドルのブリッジローン融資枠のコミットメントを確保しました。
