AIがウォール街を覆す：投資銀行レベルの財務分析のための12のヒントを完全公開
AI教育者のNav Toorは、Claude AIにウォール街スタイルの株式分析を行わせるための詳細なプロンプト12個を共有しました。単一銘柄の財務諸表からIPOの評価まで、わずか10分でウォール街モデルを構築可能です。金融学の学位がなくても、ゴールドマン・サックス級の財務分析を得ることができます。以下は、鏈新聞が読者のために選んだ実用的なプロンプト例です。
キャッシュフロー割引モデル（DCF）
「キャッシュフロー割引モデル（DCF）」は、企業の将来の自由キャッシュフローを予測し、適切な割引率を用いて企業の現在価値を算出する評価手法です。AIは、ユーザーの入力した仮定に基づき、加重平均資本コスト（WACC）や感度分析を含むレポートを迅速に生成します。この技術により、従来数時間かかっていたデータ整理を数分に短縮し、初期分析の効率を大幅に向上させます。
プロンプト例は以下の通りです：
あなたはゴールドマン・サックスのシニアアナリストです。[会社名]の完全なDCF評価モデルが必要です。以下を提供してください。
・自由現金流予測：今後5年間と成長仮定
・加重平均資本コスト（WACC）の計算：自己資本コスト＋資金調達コスト
・終値：永続成長法と退出倍率法の2つの方法
・感度分析：異なる仮定下での価値変動
・割引率の説明：このWACCを選択した理由
・主要ドライバー：キャッシュフロー増減の要因
・比較企業：当社の仮定と同業他社との比較
・評価範囲：強気シナリオ、基準シナリオ、弱気シナリオ
フォーマットは投資銀行のプレゼン資料に似ており、明確な公式を含みます。
企業財務諸表の分析
AIに企業の財務諸表を分析させることで、投資家の負担と時間を大幅に削減できます。適切なプロンプトを用いれば、AIにモデル分析をさせ、表やグラフにまとめさせることも可能です。これにより、一目で理解できる資料が作成できます。
プロンプト例は以下の通りです：
あなたはモルガン・スタンレーの副社長です。[会社名]の三表モデルが必要です。
以下を提供してください：
・損益計算書：売上、コスト、EBITDA、純利益（5年分）
・貸借対照表：資産、負債、株主資本（5年分）
・キャッシュフロー計算書：営業活動、投資活動、財務活動（5年分）
・関係式：各財務諸表の連関（純利益→キャッシュフロー→貸借対照表）
・運転資本の変動：売掛金、在庫、買掛金の動き
・負債明細：元本返済と利息支出
・主要仮定：売上成長率、利益率、資本支出の売上比率
・誤り検査：貸借対照表のバランスと循環参照
Excel形式で提供し、わかりやすく公式を解説してください。
比較企業分析（Comps）
株式調査アナリストは、特定企業の価値を評価する際に、同業他社と比較する手法を用います。これを「比較企業分析」（Comps）と呼び、投資対象の選定に役立ちます。
プロンプト例は以下の通りです：
あなたはシティバンクの株式リサーチアナリストです。[会社名]の取引比較分析レポートが必要です。
以下の情報を提供してください：
・同業企業：10〜15社の上場企業
・取引倍率：各社のEV/EBITDA、EV/売上高、PER
・財務指標：売上、EBITDA、利益率（比較用）
・評価範囲：第25パーセンタイル、中位数、第75パーセンタイル
・含意評価：各倍率での当社の価値
・調整理由：当社がプレミアムまたはディスカウントを受ける理由
・成長比較：当社と同業の成長率比較
・品質選定：最も比較可能な企業とその理由
比較企業評価表の形式で表示し、倍率をハイライトしてください。
IPO評価と価格設定分析
IPOの評価と価格設定も高度な分析が必要です。AIに任せることで、多くの資料収集時間を短縮できます。
プロンプト例は以下の通りです：
あなたはバークレイズのキャピタルマーケットバンカーです。[会社名]のIPO価格設定分析レポートが必要です。
以下を提供してください：
・発行構造：一級市場と二級市場の発行、総調達額
・発行前評価：IPO前の企業価値
・発行後評価：IPO後の企業価値
・比較IPO：同業の最近の取引事例と評価倍率
・評価範囲：低・中・高の3つの株価シナリオ
・株式希薄化：既存株主の持ち株比率の希薄化
・流通株比率：公開取引株式の比率
・初日の株価予想：同業の典型的な過小評価例
フォーマットはIPO評価メモを参考にし、推奨株価範囲を添付してください。
アナリストは置き換えられるのか？
これらのプロンプトは、ウォール街レベルの金融サービスを提供します。
・ジュニアアナリスト：年収10万ドル
・アシスタント：年収15万ドル
・シニア：年収25万ドル
わずか10分で、金融学の学位不要で、ゴールドマン・サックス級の財務分析が可能です。
この記事「AIがウォール街を覆す：12の投資銀行級財務分析プロンプト全公開」は、鏈新聞ABMediaに最初に掲載されました。