Jepang meluncurkan sandbox blockchain! Pengujian penyelesaian cadangan bank secara real-time, menilai integrasi stablecoin swasta

Bank of Japan meluncurkan pengujian sandbox pengawasan untuk token deposito yang didigitalkan, mendorong penyelesaian 24 jam dan berpartisipasi dalam Program Agorá, serta memutuskan yen digital pada tahun 2026.

Presiden Ueda Kazuo mengumumkan peluncuran sandbox pengawasan, untuk mengubah sistem penyelesaian melalui token deposito yang didigitalkan

Menurut laporan dari Nihon Keizai Shimbun, Presiden Bank of Japan (BOJ), Ueda Kazuo, dalam pidatonya berjudul “Ekosistem Keuangan Baru dan Peran Bank Sentral” di FIN/SUM 2026 Global Fintech Summit di Tokyo kemarin (3/3), secara resmi menyatakan bahwa BOJ telah memulai sebuah eksperimen sandbox pengawasan yang baru, bertujuan untuk menguji penggunaan teknologi blockchain oleh lembaga keuangan dalam menyelesaikan transaksi simpanan giro di bank sentral (yaitu, cadangan penyelesaian yang disimpan bank komersial di BOJ).

Inti dari rencana ini adalah menampilkan mata uang bank sentral dalam bentuk token digital di blockchain, untuk mengeksplorasi metode penyelesaian yang lebih luas dan efisien. Ueda Kazuo menegaskan bahwa teknologi blockchain telah memasuki tahap praktik nyata dari penelitian teoretis, terutama di tengah berkembangnya keuangan terdesentralisasi (DeFi), kontrak pintar, dan aset tokenisasi, sehingga bank sentral harus secara aktif menyesuaikan diri dengan ekosistem keuangan baru yang dibentuk oleh mata uang yang dapat diprogram. Dalam eksperimen ini, BOJ akan mengundang para ahli eksternal untuk berpartisipasi secara mendalam dalam membahas cara menghubungkan sistem blockchain dengan jaringan keuangan saat ini (BOJ-NET), serta melakukan verifikasi ketepatan teknis secara rinci pada skenario inti seperti penyelesaian antar bank domestik dan penyelesaian sekuritas.

Mewujudkan penyelesaian besar secara real-time 24 jam, kolaborasi teknologi akan menggabungkan ekosistem stablecoin swasta

Keunggulan utama dari eksperimen blockchain ini adalah mampu melampaui batas waktu dari infrastruktur keuangan tradisional. Saat ini, sistem penyelesaian BOJ tidak beroperasi selama akhir pekan dan malam hari, tetapi dengan penerapan teknologi blockchain, penyelesaian besar secara real-time dapat dilakukan 365 hari setahun, 24 jam sehari, secara terus-menerus, secara signifikan mengurangi waktu dan biaya transfer lintas negara, serta meningkatkan efisiensi penyelesaian.

Analisis menunjukkan bahwa dengan memproses penyelesaian cadangan bank melalui blockchain, risiko “kemacetan berantai (Gridlock)” yang disebabkan oleh penundaan penyelesaian saat pasar mengalami tekanan ekstrem atau gejolak keuangan dapat diminimalkan secara efektif. Selain itu, BOJ juga berencana mengeksplorasi penggabungan teknologi ini dengan kontrak pintar untuk mengembangkan mekanisme penyelesaian otomatis yang dapat dipicu berdasarkan kondisi tertentu.

Perlu dicatat bahwa dalam pidatonya, Presiden Ueda menyebutkan bahwa visi integrasi teknologi ini juga akan diperluas ke sektor swasta, khususnya terkait rencana stablecoin yang didukung oleh tiga grup keuangan besar, yaitu Mitsubishi UFJ, Sumitomo Mitsui, dan Mizuho, untuk menilai potensi interoperabilitas antara mata uang digital bank sentral dan stablecoin yang diterbitkan swasta. Kerja sama teknologi antara sektor publik dan swasta ini bertujuan memastikan “Kesatuan Uang (Singleness of Money)” dalam lingkungan digital, serta menjaga stabilitas dan likuiditas sistem keuangan.

Baca juga
Tiga bank terbesar Jepang bersatu! Uji coba stablecoin yen dimulai, Kementerian Keuangan dorong era pembayaran digital baru

Pengembangan CBDC grosir global, berpartisipasi dalam Program Agorá untuk mengoptimalkan jaringan pembayaran internasional

Eksperimen blockchain BOJ tidak terbatas di dalam negeri, tetapi juga aktif berpartisipasi dalam program eksperimen global yang diprakarsai oleh Bank for International Settlements (BIS) dan bank sentral dari berbagai negara, yaitu Project Agorá. Program ini bertujuan membangun mekanisme simpanan bank sentral yang didigitalkan di jaringan blockchain, untuk mengatasi masalah proses pembayaran lintas batas yang rumit, kurang transparan, dan biaya tinggi saat ini.

Ueda menegaskan bahwa menggabungkan mata uang bank sentral grosir dengan simpanan tokenisasi bank komersial dapat secara signifikan menyederhanakan proses penyelesaian internasional dan memastikan finalitas penyelesaian.

Selain itu, dengan kemajuan pesat teknologi kecerdasan buatan (AI), BOJ juga berencana menggabungkan AI dengan blockchain, memanfaatkan kemampuan analisis data AI yang kuat untuk memantau transaksi di blockchain, memperkuat manajemen risiko serta kepatuhan anti pencucian uang (AML) dan pencegahan pendanaan terorisme (CFT). Meskipun blockchain menawarkan kemudahan otomatisasi transaksi, Presiden Ueda juga memperingatkan bahwa kerentanan kode kontrak pintar (Code Error) dapat menjadi ancaman langsung terhadap stabilitas keuangan. Oleh karena itu, verifikasi ketat terhadap risiko teknologi ini akan menjadi prasyarat utama dalam proses praktifikasi eksperimen mendatang.

Tahun 2026, keputusan penting tentang yen digital, membangun infrastruktur digital berbasis kepercayaan

Selain mendorong inovasi dalam penyelesaian grosir, BOJ juga terus melakukan pilot proyek mata uang digital bank sentral (CBDC) ritel. Sejak memulai eksperimen CBDC pada 2021 dan memasuki tahap pengujian pilot pada 2023, BOJ merencanakan untuk membuat keputusan akhir pada tahun 2026 mengenai kemungkinan penerbitan resmi yen digital ritel kepada masyarakat umum.

Meskipun sistem pembayaran digital swasta di Jepang sudah cukup matang dan masyarakat cenderung tetap menggunakan uang tunai, BOJ memandang mata uang bank sentral sebagai " jangkar kepercayaan (Anchor of Trust)" dalam sistem ekonomi, yang harus berevolusi menjadi aset digital yang aman untuk menghubungkan berbagai alat pembayaran. Pemerintah Jepang juga memandang blockchain dan tokenisasi sebagai pilar penting dalam strategi pertumbuhan “Kapitalisme Baru 2025”, melalui pengoptimalan regulasi aset tokenisasi oleh Financial Services Agency (FSA), untuk membangun fondasi lingkungan keuangan digital.

Eksperimen blockchain yang diluncurkan BOJ ini tidak hanya bertujuan meningkatkan efisiensi teknologi, tetapi juga untuk menegaskan posisi Jepang dalam kompetisi global CBDC, serta memperkuat daya saing infrastruktur keuangan masa depan.