Cathie Wood: Bitcoin muncul sebagai taruhan diversifikasi utama untuk portofolio 2026

ARK's Cathie Wood mengatakan bahwa Bitcoin dengan korelasi rendah dan pasokan tetap menjadikannya alat diversifikasi yang kuat, setelah lonjakan harga sebesar 360% sejak akhir 2022.
Ringkasan

• Pandangan ARK untuk tahun 2026 menunjukkan korelasi pengembalian mingguan Bitcoin terhadap emas sebesar 0.14 dan terhadap obligasi sebesar 0.06, di bawah hubungan yang terlihat di antara aset tradisional.
• Protokol Bitcoin membatasi pertumbuhan pasokan mendekati 0.8% per tahun sebelum menurun menjadi sekitar 0.4%, menciptakan kelangkaan struktural seiring meningkatnya permintaan dari institusi.
• Wood mengatakan bahwa kenaikan 360% Bitcoin sejak akhir 2022 dapat mendorongnya menuju peran inti dalam portofolio ritel dan institusional sebagai diversifier.

CEO ARK Invest Cathie Wood menyatakan dalam laporan pandangan tahun 2026 bahwa Bitcoin akan berfungsi sebagai alat diversifikasi yang efektif untuk portofolio investasi di tahun-tahun mendatang, menurut laporan yang dirilis oleh perusahaan manajemen investasi tersebut.

Wood mencatat bahwa korelasi rendah Bitcoin (BTC) dengan kelas aset tradisional termasuk emas, saham, dan obligasi memberikan potensi bagi investor untuk mendapatkan pengembalian yang lebih tinggi per unit risiko, kata laporan tersebut.

Analisis yang dilakukan oleh ARK Invest yang memeriksa pengembalian mingguan antara Januari 2020 dan awal Januari 2026 menunjukkan karakteristik diversifikasi portofolio Bitcoin, menurut data perusahaan. Koefisien korelasi antara Bitcoin dan emas sebesar 0.14, dibandingkan dengan korelasi 0.27 antara indeks S&P 500 dan obligasi, menurut analisis tersebut.

Korelasi Bitcoin dengan obligasi tercatat sebesar 0.06, sementara korelasinya dengan S&P 500 mencapai 0.28, menurut data tersebut. Kedua angka ini tetap terbatas jika dibandingkan dengan korelasi antar kelas aset tradisional, kata laporan itu.

Wood mengaitkan proposisi nilai jangka panjang Bitcoin dengan struktur pasokannya, menyatakan bahwa protokol Bitcoin secara ketat membatasi pertumbuhan pasokan. Tingkat kenaikan tahunan pasokan Bitcoin baru diproyeksikan sekitar 0.8% selama dua tahun ke depan, menurun menjadi sekitar 0.4% setelahnya, menurut ramalan tersebut. Struktur pasokan yang dihitung secara matematis dan dapat diprediksi ini menciptakan kelangkaan alami, kata Wood dalam laporan tersebut.

Gabungan pasokan yang terbatas dan dapat diprediksi dengan meningkatnya permintaan global telah mendorong harga Bitcoin sekitar 360% lebih tinggi sejak akhir 2022, menurut Wood. CEO ARK Invest menyatakan bahwa kelanjutan dari dinamika ini dapat menempatkan Bitcoin dalam peran yang lebih sentral dalam portofolio untuk investor institusional dan individu.

ARK Invest adalah perusahaan manajemen investasi yang berbasis di New York yang mengkhususkan diri dalam strategi inovasi tematik dan disruptif.