Paxos Labs conclut un financement de 12 millions, Amplify transforme des actifs inutilisés en revenus actifs

Paxos Labs a levé 12,0 millions de dollars lors d’un tour de financement stratégique mené par Blockchain Capital, afin d’étendre sa plateforme Amplify. Amplify est un ensemble d’outils qui permet aux plateformes de cryptomonnaies d’intégrer plusieurs fonctionnalités via un seul SDK, tout en offrant un assortiment d’outils pour les rendements d’actifs numériques, les prêts adossés à des cryptos et l’émission de stablecoins de marque.

Architecture en trois modules d’Amplify : une intégration unique pour déverrouiller trois services financiers

Le pack Amplify comprend trois modules indépendants, qui s’intègrent via un seul SDK et offrent des fonctions de contrôle configurables :

Earn (module de rendement) : permet aux plateformes d’utiliser les actifs numériques détenus par les utilisateurs pour générer des rendements, en transformant les soldes de cryptos inactifs en une source de retours actifs

Borrow (module d’emprunt) : active un service d’emprunt adossé à des actifs numériques, permettant aux utilisateurs d’obtenir de la liquidité sans transférer l’actif sous-jacent

Mint (module d’émission) : permet aux plateformes partenaires d’émettre des stablecoins de leur propre marque, en créant des capacités de monétisation au niveau de la plateforme

Paxos Labs est responsable de la gestion unifiée de l’orchestration de liquidité, de la due diligence des contreparties et des opérations back-end, et partage avec les partenaires d’intégration une partie des revenus générés. Ce modèle concentre la conformité et la complexité technique du côté de Paxos Labs, permettant aux plateformes partenaires de déployer rapidement et à faible coût des services financiers complets.

Partenaires précoces et contexte des tendances du secteur

À l’heure actuelle, Aleo, Hyperbeat et Toku utilisent déjà le pack Amplify. Parmi eux, Hyperbeat, depuis sa mise en ligne le 9 avril, a géré une taille d’actifs supérieure à 510 000 dollars, ce qui montre que l’adoption précoce a déjà produit des résultats initiaux. En plus de l’investissement mené par Blockchain Capital, ce tour a également attiré la participation de Robot Ventures, Maelstrom et Uniswap.

Tendance à l’expansion des services de rendement et d’emprunt dans la cryptosphère

Kraken : en mars, intégration de la plateforme de produits structurés de STS Digital, introduisant des stratégies de rendement fixe fondées sur des options pour le Bitcoin et l’Ether

Coinbase : mise en ligne sur le réseau Base de catégories de parts tokenisées d’un fonds de rendement Bitcoin, offrant aux investisseurs institutionnels une exposition aux rendements on-chain

Anchorage Digital : en février, collaboration avec Kamino et Solana, permettant aux institutions d’effectuer des prêts en mettant en gage du SOL

Lombard : en mars, collaboration avec Bitwise Asset Management, offrant des rendements et des prêts sur Bitcoin via une infrastructure d’emprunt on-chain

Risque réglementaire : la controverse sur les rendements en stablecoins entre dans le débat législatif

La publication d’Amplify croise le débat politique américain. La semaine dernière, l’Association des banquiers américains a déclaré que l’autorisation des rendements sur stablecoins pourrait accélérer la fuite des dépôts des petites banques, augmenter les coûts de financement et réduire la taille des prêts locaux. Le cœur de cette controverse réside dans les débats législatifs centrés sur le « Digital Asset Market Clarity Act » (Digital Asset Market Clarity Act). Pour Paxos Labs, l’orientation finale du cadre de régulation américain aura un impact direct sur l’espace de déploiement conforme des modules Earn et Mint d’Amplify sur le marché américain.

Questions fréquentes

Quel problème fondamental la plateforme Amplify de Paxos Labs résout-elle ?

La plupart des plateformes de cryptomonnaies disposent de grandes quantités d’actifs numériques détenus par leurs utilisateurs, mais manquent de capacités techniques et de ressources de conformité nécessaires pour développer en interne des services indépendants de rendement, d’emprunt et d’émission de stablecoins. Amplify permet, via un seul SDK et la gestion back-end unifiée de Paxos Labs, à ces plateformes de convertir rapidement et à faible coût des soldes d’actifs passifs en produits financiers actifs.

Comment Paxos Labs tire-t-il profit du modèle commercial du pack Amplify ?

Paxos Labs gère la liquidité, l’examen des contreparties et les infrastructures back-end, et partage avec les plateformes partenaires une partie des revenus générés par Amplify. Il s’agit d’un modèle économique Infrastructure as a Service (IaaS), où Paxos Labs bénéficie d’effets de réseau à l’échelle, sans avoir à faire face directement aux utilisateurs finaux.

Comment la controverse sur les rendements en stablecoins influence-t-elle les perspectives de marché d’Amplify ?

Si, au final, la législation américaine impose des restrictions aux stablecoins générant des rendements, l’application des modules Earn et Mint d’Amplify sur le marché américain pourrait être limitée. Cependant, dans l’ensemble, les cadres réglementaires des marchés internationaux sont plus souples, et le module d’emprunt (Borrow) d’Amplify n’est pas directement affecté par cette controverse, ce qui laisse à l’espace de marché global une certaine marge de flexibilité.