La configuration technique de l'AUD/USD montre des signes d'alerte face à des données économiques mitigées

La paire AUD/USD se situe actuellement près de 0,6738, flirtant avec des sommets de 15 mois, mais les indicateurs techniques envoient des signaux d’alerte que les traders doivent prendre en compte. L’indice de force relative (RSI) approche des niveaux de surachat autour de 69, suggérant qu’un recul pourrait se matérialiser à court terme malgré la dynamique haussière globale de la paire de devises.

Les données économiques soutiennent la force mais restent prudentes

Les pressions inflationnistes en Australie ont montré une certaine modération en novembre, bien que la dynamique reste obstinément au-dessus de la zone de confort de 2-3 % de la (RBA). L’IPC mensuel est resté stable, reflétant la lecture d’octobre, tandis que l’IPC annuel a ralenti à 3,4 % contre 3,8 %. Plus important encore pour les décideurs, l’IPC moyenne ajustée — l’indicateur d’inflation préféré de la RBA — a augmenté de 0,3 % mois après mois (par rapport à 0,4 %), et a refroidi à 3,2 % en glissement annuel contre 3,3 %.

Du côté américain, les données sur l’emploi ont présenté un tableau mitigé. Les emplois privés n’ont ajouté que 41K postes en décembre, décevant par rapport aux 47K prévus, bien que cela marque une amélioration par rapport à la baisse de 32K du mois précédent. Le PMI des services de l’ISM a surpris positivement, accélérant à 54,4 contre 52,6 et dépassant les attentes des analystes à 52,3. Cependant, les offres d’emploi ont chuté plus fortement que prévu, passant à 7,146 millions en novembre contre 7,449 millions, bien en dessous de l’estimation de 7,6 millions.

La structure technique pointe plus haut, mais les niveaux de support comptent

Malgré la proximité du RSI avec la zone de surachat, le cadre technique plus large reste constructivement haussier. La paire AUD/USD a franchi de manière décisive la résistance de la ligne de tendance précédente autour de 0,6550 et maintient une position solide au-dessus des moyennes mobiles simples (SMAs) de 50 et 100 jours. La lecture de l’indice directionnel moyen (ADX) proche de 35,36 renforce la force de la tendance haussière en cours.

En cas de recul, les traders doivent surveiller le niveau de 0,6660 comme première ligne de défense. Une cassure en dessous de cette zone affaiblirait la configuration haussière et pourrait exposer la zone 0,6590-0,6570, où les SMAs de 50 et 100 jours convergent pour former un support critique.

La voie à suivre : objectifs et risques

Si la tendance haussière se poursuit, la barrière psychologique de 0,6800 entre en ligne de mire, avec des possibilités d’extension vers les sommets de 2024 au-dessus de 0,6900. Cependant, les traders gérant des positions longues doivent prendre en compte les conditions de surachat à court terme et gérer leur risque en conséquence, notamment autour des niveaux de résistance avant le test de recul attendu vers des zones de support inférieures.