Jeudi matin, j'ai reçu un appel de détresse. La personne était un trader dont le compte de 8000U a été entièrement vidé lors d'un recul du marché.

Position pleine, ordre long 5x.

J'ai demandé ses relevés de transactions — tout a été ouvert d'un seul coup pour 7700U, sans aucun stop-loss mis en place.

Ce genre de cas, on en voit plusieurs chaque semaine. Beaucoup de traders pensent que "tout mettre en position" est une façon d'"gagner de l'argent plus vite", mais en réalité, c'est une véritable auto-suicide. Trader en pleine position, c'est comme conduire une voiture sans frein : une seule erreur de perception de la direction et l'accident est inévitable.

La première réaction de la plupart après un margin call est de blâmer le levier, mais ce qui est réellement dangereux, ce n'est pas le levier lui-même — c'est la taille de la position qui est trop importante.

Voici une comparaison :

Un compte de 1000U, avec une position long 5x de 950U, voit son compte liquidé dès qu'une fluctuation d'environ 6% se produit. Sur le même compte de 1000U, si l'on n'ouvre qu'une position de 100U avec un levier 5x, il faudrait une chute de plus de 80% pour tout perdre. La capacité à gérer le risque est presque 10 fois inférieure.

Le vrai problème de cette amie ne résidait pas dans le levier 5x en soi, mais dans le fait qu'elle a investi plus de 96% de son capital en une seule fois. Ce mode de gestion de position ne supporte même pas les fluctuations normales du marché.

Après plusieurs années d'expérience, j'ai progressivement résumé trois principes fondamentaux. En suivant ces principes, dans un cadre de retracement contrôlable, le compte a connu une croissance régulière, avec une augmentation totale de plus de 70%.

**Premier principe : ne pas risquer plus de 7% du capital sur une seule position**

Pour un compte de 8000U, la position maximale est de 560U. Même avec un stop-loss à 7%, la perte sur une seule transaction ne dépasserait pas 39U, ce qui n'affecte pas le rythme global de trading.

**Deuxième principe : limiter la perte à 1% à 1,2% du capital total**

Avec une position de 560U en leverage 5x, en fixant un stop-loss à 1%, la perte réelle serait d'environ 11U. En cas d'erreur, on sort immédiatement, sans tenir la position ou se laisser emporter par la colère. C'est la moindre des respects pour son propre compte.

**Troisième principe : rester en position à l'écart si la structure du marché n'est pas claire**

Ne pas devenir gourmand après un gain. On n'entre en position que lorsque la structure en graphique journalier montre un signal clair, une rupture à un niveau clé, accompagnée d'une augmentation du volume.

Je connais un trader qui, avant, perdait presque tout le temps ses positions. Après avoir strictement appliqué ces trois principes, en un peu plus de 4 mois, il a fait passer son compte de 4000U à plus de 60 000U.

Il m’a dit une phrase que je n’oublierai jamais : "Avant, je pensais que tout mettre en position, c’était se battre pour gagner plus vite. Maintenant, je comprends que la vraie gestion de position, c’est pour durer plus longtemps."

Plus on reste longtemps dans ce marché, plus on peut gagner. La méthode prudente : petites positions, stops stricts, attendre les signaux, même si c’est ennuyeux, c’est souvent la voie la plus sûre vers la richesse.