Die Gewinne der S&P500-Unternehmen im zweiten Quartal werden laut FactSet voraussichtlich um 23,3 % im Jahresvergleich steigen. Die Aufwärtsrevisionen konzentrierten sich auf die Energie- und IT-Sektoren, während die Schätzungen für das Gesundheitswesen um über 15 % fielen. Die Wall Street hat die Jahresendziele angehoben, wobei Citi und Oppenheimer aufgrund des KI-getriebenen Gewinnwachstums 8.100 Punkte prognostizieren, während die Bank of America mit einem vorsichtigen Ziel von 7.100 Punkten bleibt und auf Sommerkorrekturrisiken verweist.
S&P500-Gewinnwachstum konzentriert sich auf Energie- und IT-Sektoren
FactSet-Daten zeigen, dass das Gewinnwachstum der S&P500-Unternehmen im zweiten Quartal voraussichtlich 23,3 % im Jahresvergleich erreichen wird, was zwei aufeinanderfolgende Quartale mit einem Gewinnwachstum von über 20 % bedeuten würde. In den letzten Monaten konzentrierten sich die Aufwärtsrevisionen der Schätzungen auf die Energie- und IT-Sektoren, während die Prognosen für den Gesundheitssektor um mehr als 15 % zurückgingen. Citi und Oppenheimer setzten Jahresendziele für den S&P500 bei 8.100 Punkten und verwiesen auf KI-Kapitalausgaben-Superzyklen, die ein konkretes Gewinnwachstum in den Bereichen Halbleiter und Rechenzentren vorantreiben. Die Bank of America hält an einem Jahresendziel von 7.100 Punkten fest und rät bis September zu einer defensiven Positionierung aufgrund möglicher Sommerkorrekturrisiken, die den Index auf 6.850 Punkte drücken könnten.
Tesla lieferte im 2. Quartal 480.126 Fahrzeuge aus – über den Erwartungen
Tesla meldete am Donnerstag Auslieferungen von 480.126 Fahrzeugen im zweiten Quartal und übertraf damit die Markterwartungen um über 70.000 Einheiten. Die Aktie fiel nach der Ankündigung um mehr als 7 %, da die positive Stimmung bereits eingepreist war. Der Fokus der Anleger hat sich auf Rentabilitätskennzahlen verlagert, wobei geprüft wird, ob Tesla die Margen im Automobilsegment trotz Preissenkungen und erweiterter Anreize halten konnte. Das Unternehmen veröffentlicht die Ergebnisse am 22.
Alphabet: Cloud-Umsatzwachstumsschwelle bei 55 % festgelegt
Alphabets Cloud-Umsatz im ersten Quartal wuchs um 63 %, und das Unternehmen verdoppelte seinen Auftragsbestand auf 460 Milliarden US-Dollar. Das Unternehmen legt am Dienstag, den 28., nach Börsenschluss seine Ergebnisse vor. Wall-Street-Analysten deuten an, dass ein Cloud-Umsatzwachstum unter 55 % im zweiten Quartal erneut Bedenken hinsichtlich der Amortisationszeiten von Investitionen aufkommen lassen könnte.
Microsofts Capex-Prognose unter Beobachtung der Anleger
Microsoft verzeichnete die schlechteste Entwicklung im ersten Halbjahr seit 2000. Die Azure-Umsätze im ersten Quartal stiegen um 40 % über den Erwartungen, aber die Investitionsausgaben in Höhe von 190 Milliarden US-Dollar sorgten bei den Anlegern für Besorgnis. Das Unternehmen legt am Dienstag, den 28., nach Börsenschluss zusammen mit Alphabet seine Ergebnisse vor. Die Investitionsprognose für das nächste Geschäftsjahr wird als Hauptfokus angesehen, nicht die Quartalszahlen selbst, da Microsoft versucht, einen Fahrplan für die Erholung der Investitionen aufzuzeigen, nachdem es im ersten Halbjahr die schwächsten Renditen unter den M7-Aktien erzielt hat.
Meta prüft externen Verkauf von KI-Infrastruktur
Meta erhöhte sein Investitionsbudget auf maximal 145 Milliarden US-Dollar, was die Aktie im gesamten ersten Halbjahr belastete. Letzte Woche tauchten Berichte auf, dass das Unternehmen ein Cloud-Geschäft betreibt, um überschüssige KI-Infrastruktur extern zu verkaufen. Meta veröffentlicht die Ergebnisse am Mittwoch, wobei die Anleger während der Telefonkonferenz zu den Ergebnissen auf konkrete Details zur Cloud-Initiative achten.
Amazon AWS-Umsatz im 1. Quartal um 28 % gestiegen
Amazon Web Services verzeichnete im ersten Quartal die höchste Wachstumsrate seit fünfzehn Quartalen, mit einem Umsatzanstieg von 28 % im Jahresvergleich. Das Unternehmen legt am 30. zusammen mit Apple seine Ergebnisse vor. Die anhaltende Dynamik des AWS-Umsatzwachstums ist die wichtigste Kennzahl, zusammen mit dem Beitrag des Prime Day zum Gesamtumsatz nach der Veranstaltung Ende Juni.
Apple: CEO-Wechsel und Auswirkungen der Speicherpreise auf die Margen
Die Ergebnisveröffentlichung von Apple am 30. wird die letzte Präsentation von CEO Tim Cook sein, bevor John Ternus am 1. September die CEO-Rolle übernimmt. Der Umsatzkonsens liegt bei 108,8 Milliarden US-Dollar, was eine Rückkehr zu zweistelligen Wachstumsraten prognostiziert. Das Augenmerk der Anleger liegt darauf, wie steigende Speicherpreise und die daraus resultierenden Produktpreiserhöhungen die Gewinnmargen beeinflussen werden.
SpaceX: Erste Ergebnisse nach dem Börsengang am 6. August
SpaceX absolvierte im ersten Halbjahr einen vielbeachteten Börsengang und notierte an der Nasdaq, wobei die Marktkapitalisierung kurzzeitig Amazon und Microsoft übertraf, bevor sie um etwa 30 % von den Höchstständen fiel. Das Unternehmen veröffentlicht am 6. August seine ersten Ergebnisse nach dem Börsengang. Die Wachstumsdynamik von Starlink, das 60 % des Umsatzes ausmacht, wird zum ersten Mal öffentlich überprüft. Eine 20-prozentige Lock-up-Frist für Insider endet nach der Ergebnisveröffentlichung, was die Aktienvolatilität erhöhen könnte.
NVIDIA: Umsatzprognose für das 2. Quartal bei 91,7 Milliarden US-Dollar
NVIDIA soll die Berichtssaison Ende August abschließen. Der Umsatz im ersten Quartal erreichte 81,6 Milliarden US-Dollar und markierte damit das zwölfte Rekordquartal in Folge. Die Umsatzprognose für das zweite Quartal wird auf 91,7 Milliarden US-Dollar geschätzt, was die Leistung des Vorquartals übertrifft. Die Anleger werden sich auf die Kommentare zum Chip der nächsten Generation, Rubin, konzentrieren und darauf, ob die Bruttomargen nahe der 75-Prozent-Marke bleiben.
FAQ
Wie lautet die Prognose für das Gewinnwachstum der S&P500 im zweiten Quartal?
FactSet geht davon aus, dass die Gewinne der S&P500-Unternehmen im zweiten Quartal um 23,3 % im Jahresvergleich steigen werden, wobei sich die Aufwärtsrevisionen auf die Energie- und IT-Sektoren konzentrieren, während die Schätzungen für das Gesundheitswesen um über 15 % zurückgegangen sind.
Wann legt Tesla die Ergebnisse für das zweite Quartal vor?
Tesla veröffentlicht die Ergebnisse für das zweite Quartal am 22., nach einem Auslieferungsbericht, der 480.126 ausgelieferte Fahrzeuge zeigte – die Markterwartungen um über 70.000 Einheiten übertraf –, wobei sich der Fokus der Anleger auf die Rentabilität und die Margenentwicklung im Automobilsegment verlagert hat.
Was ist die wichtigste Kennzahl für die bevorstehenden NVIDIA-Ergebnisse?
NVIDIA berichtet Ende August mit einer Umsatzprognose für das zweite Quartal von 91,7 Milliarden US-Dollar. Die Anleger werden die Kommentare zum Chip der nächsten Generation, Rubin, verfolgen und ob die Bruttomargen nahe 75 % bleiben, nachdem der Umsatz im ersten Quartal von 81,6 Milliarden US-Dollar das zwölfte Rekordquartal in Folge markierte.
