Schwab steigt mit S&P-500-Binärkontrakten in Vorhersagemärkte ein – über die Cboe

Charles Schwab steigt mit einer Partnerschaft mit Cboe Global Markets in Prognosemärkte ein und bringt in den kommenden Monaten S&P-500-verknüpfte Binär-Kontrakte auf den Markt. Das Produkt ist der erste Schritt der Börsenmaklerin in den Bereich der Prognosemärkte. Schwab beschränkt sich dabei ausschließlich auf regulierte finanzielle Markt-Ergebnisse und grenzt sich damit von Plattformen ab, die auch politische, Sport- oder Entertainment-Ereignisse abdecken.

Schwab startet Binärkontrakte auf S&P-500-Performance

Die Kontrakte ermöglichen es Tradern, eine binäre Vorhersage über die Schluss-Performance des S&P-500-Index zu treffen. Liegt der Index am Ende über oder unter einem festgelegten Niveau, je nach gewählter Position, zahlt der Kontrakt einen festen Geldbetrag aus. Wenn die Vorhersage nicht mit dem Ergebnis übereinstimmt, läuft der Kontrakt ohne Auszahlung aus.

Die Struktur ähnelt Finanz-Prognoseprodukten, die über Plattformen wie Kalshi und Polymarket verfügbar sind, bei denen Nutzer Positionen auf definierte Markt-Ergebnisse setzen. Schwab hat vordefinierte Risikoparameter für Trader festgelegt, die das Produkt nutzen.

Schwab begrenzt Prognosemärkte auf Finanz-Outcomes

Schwab beschränkt seine Prognosemarkt-Angebote auf Ereignisse im Finanzsektor. Die Börsenmaklerin expandiert nicht in Bereiche wie Politik, Sport oder Entertainment.

Der Chief Executive Rick Wurster signalisierte die Absichten des Unternehmens während einer Earnings-Call, indem er sagte, die Firma werde wahrscheinlich Prognosemärkte einführen. Wurster betonte dabei eine Abgrenzung zwischen Finanz-Forecasting-Produkten und Kontrakten, die auf nicht-finanzielle Ereignisse basieren.

Cboe-Partnerschaft umfasst Plus-Zone-Partial-Reward-Feature

Die Börsenmaklerin wird Kontrakte anbieten, die Cboes Plus-Zone-Funktion integrieren. Dieser Mechanismus bietet Tradern einen teilweisen Bonus, wenn ihre Prognose nahe am finalen Ergebnis liegt, selbst wenn sie das Zielniveau nicht exakt trifft.

Schwab und Cboe haben darüber gesprochen, das Konzept auf zusätzliche Indizes und finanzielle Benchmarks jenseits des S&P 500 auszuweiten.

FAQ

Welches Prognosemarkt-Produkt bringt Schwab auf den Markt?

Schwab bringt S&P-500-verknüpfte Binärkontrakte in Partnerschaft mit Cboe Global Markets auf den Markt. Die Kontrakte zahlen einen festen Geldbetrag, wenn der Index je nach Position des Traders über oder unter einem festgelegten Niveau schließt.

Warum schränkt Schwab seine Prognosemärkte auf Finanz-Outcomes ein?

Schwab-CEO Rick Wurster betonte in einem Earnings-Call eine Abgrenzung zwischen Finanz-Forecasting-Produkten und Kontrakten, die auf nicht-finanziellen Ereignissen basieren. Das Unternehmen hält den Fokus nur auf regulierte finanzielle Markt-Outcomes gerichtet und expandiert nicht in Politik, Sport oder Entertainment.

Was ist Cboes Plus-Zone-Feature in Schwabs Prognosekontrakten?

Das Plus-Zone-Feature bietet Tradern einen teilweisen Reward, wenn ihre Prognose nahe am finalen Ergebnis liegt, selbst wenn sie das Zielniveau nicht exakt trifft.