Samsung Securities prognostiziert KI-Aktien-Erholung aufgrund übertroffener BigTech-Kapitalausgaben

Samsung Securities hat in einem am 6. Juli veröffentlichten wöchentlichen Anlagestrategiebericht prognostiziert, dass KI- und Halbleiteraktien möglicherweise eine Erholung erfahren könnten, wenn die Kapitalaufwandsprognosen der BigTech-Unternehmen für das zweite Quartal während der anstehenden Berichtssaison über den Markterwartungen liegen. Das Brokerhaus begründete diese Einschätzung damit, dass BigTech-Firmen ihre Finanzierungsquellen diversifizieren, um trotz hoher Zinsen die KI-Infrastrukturinvestitionen aufrechtzuerhalten, und interpretierte die jüngsten Verschiebungen bei der Kapitalallokation eher als Effizienzoptimierung denn als Investitionsverlangsamung. Diese Analyse folgt auf eine jüngste Korrektur des KOSPI, bei der der Index intraday auf 7.300 Punkte fiel – ausgelöst durch Apple-bezogene "Chipflation"-Sorgen und Kontroversen um die Monetarisierungsstrategie von Metas KI-Computing.

Samsung Securities verknüpft Kapitalaufwandsprognosen mit Markterholung

Samsung Securities erklärte in seinem Anlagestrategiebericht für die zweite Juliwoche, dass die Gewinnankündigungen des zweiten Quartals voraussichtlich zeigen werden, dass die KI-Rentabilität den Erwartungen entspricht, während die Kapitalaufwandsprognosen über dem Konsens liegen. Das Unternehmen prognostizierte, dass es bei Eintreten dieses Szenarios zu einer zyklischen Aufwärtsbewegung mit Fokus auf KI-Halbleitern kommen werde. Das Brokerhaus analysierte, dass BigTech-Unternehmen ihre Ausgabenkapazität durch Diversifizierung der Finanzierungsmethoden ausweiten, anstatt das Investitionstempo zu verlangsamen – selbst bei anhaltend hohen Zinsen.

Anthropic sichert sich Rechenkapazität in einem Vertrag über monatliche Zahlungen von 1,25 Milliarden US-Dollar

Anthropic sicherte sich über 300 Megawatt Rechenkapazität im Rechenzentrum "Colossus 1" von SpaceX in Memphis, Tennessee, durch einen Vertrag, der monatliche Zahlungen von 1,25 Milliarden US-Dollar (etwa 1,9 Billionen Won) vorsieht. Samsung Securities führte diese Vereinbarung als Beleg für die strukturelle explosionsartige Nachfrage nach globaler KI-Infrastruktur an und wies darauf hin, dass durch Finanzierungsmaßnahmen stabilisiertes Kapital in KI-Investitionen zurückfließe.

NVIDIA, Alphabet und Anthropic nehmen bei jüngsten Finanzierungen gemeinsam 135 Milliarden US-Dollar auf

NVIDIA gab Unternehmensanleihen im Wert von 25 Milliarden US-Dollar aus, Alphabet führte eine Aktienemission im Umfang von 85 Milliarden US-Dollar durch und Anthropic nahm über den privaten Schuldenmarkt 35 Milliarden US-Dollar auf. Samsung Securities charakterisierte diese großangelegten Finanzierungsaktivitäten als Beweis dafür, dass die Nachfrage nach KI-Infrastruktur strukturell explodiert, und nicht als Zeichen von Investitionszögern.

Analyst interpretiert Korrektur als Neuinterpretation der Kapitalallokation

Kim Jong-min, Chefresearch Fellow bei Samsung Securities, erklärte, dass die aktuelle Korrektur eher die Neuinterpretation der Kapitalallokationsmethoden durch den Markt darstelle als Zweifel an der KI-Branche selbst. Kim fügte hinzu, dass der heimische Aktienmarkt seine Zweifel ablegen und wieder in einen größeren Aufwärtstrend eintreten werde, wenn die Kapitalaufwandsprognosen während der vollumfänglichen Berichtssaison fest aufrechterhalten blieben.

FAQ

Was hat Samsung Securities am 6. Juli hinsichtlich KI-Aktien prognostiziert? Samsung Securities prognostizierte, dass KI- und Halbleiteraktien möglicherweise eine Erholung erfahren könnten, wenn die Kapitalaufwandsprognosen der BigTech-Unternehmen für das zweite Quartal während der anstehenden Berichtssaison über den Markterwartungen liegen.

Wie viel zahlt Anthropic für die Rechenkapazität im Rechenzentrum von SpaceX? Anthropic sicherte sich über 300 Megawatt Rechenkapazität im Rechenzentrum "Colossus 1" von SpaceX in Memphis, Tennessee, durch einen Vertrag, der monatliche Zahlungen von 1,25 Milliarden US-Dollar vorsieht.

Welche jüngsten Kapitalerhöhungen haben NVIDIA, Alphabet und Anthropic abgeschlossen? NVIDIA gab Unternehmensanleihen im Wert von 25 Milliarden US-Dollar aus, Alphabet führte eine Aktienemission im Umfang von 85 Milliarden US-Dollar durch und Anthropic nahm über den privaten Schuldenmarkt 35 Milliarden US-Dollar auf.