巴菲特那句話我們都聽過：別人恐懼時我貪婪，別人貪婪時我恐懼。聽起來簡單，但真正做到的人少之又少。

最扎心的是，很多交易者根本分不清什麼時候該貪婪，什麼時候該恐懼。有時候看著單子有了利潤就急著止盈，生怕利潤回吐，結果事後行情又走遠了，懊悔不已。另一次又硬著頭皮不平倉，想讓利潤跑得更遠，最後行情反轉，利潤全吐了，又開始罵自己太貪心。這種反覆的糾結，說到底就是心態沒有掌控好。

我發現失敗的交易者基本都有4種典型毛病。第一種是賺就跑虧就走，一有風吹草動就逃命，這是恐懼在作祟。第二種是逆勢加倉，明知虧了還不認輸，反而死扛，寄希望於行情反轉，結果往往虧得更多。這兩種都源於恐懼心理。後兩種就是貪婪了，看到漲就追，看到跌就殺，沒有任何規劃，盲目重倉跟進。表面上偶爾會贏，但那多半是運氣，最終的結局往往是重大虧損。

真正的問題在於，大多數散戶和新手都是事後諸葛亮。即使再來一次，他們也很難精準判斷何時該別人恐懼時跟著貪婪，何時該收手。為什麼？因為市場裡的人往往心態緊張，很難理性思考。交易過程中不是過度貪婪就是過度恐懼，最後白白投資一場，玩了個寂寞。

那怎麼辦呢？關鍵是要有一套完整的交易系統。這套系統要符合截斷虧損、讓利潤奔跑的邏輯，進場、出場、資金管理都要有明確的規則，然後嚴格執行。這樣才能真正克服貪婪和恐懼。

有意思的是，人類社會在進化，從農耕到工業再到信息化，物質越來越豐富，科技不斷進步，但有一樣東西幾千年來沒變過，就是人性。不過單個個體是可以進化的，那些職業交易高手就是通過不斷實戰和反思，戰勝了內心的恐懼與貪婪，最終成了市場贏家。大多數人則永遠戰勝不了自己的弱點。

所以我們能做的就是敬畏市場，理性看待，有計劃地克服人性弱點。在自己熟悉可控的範圍內，不斷提升交易認識。有時候反向思考也有用，可以通過分析市場整體的貪婪指數來判斷普遍狀態，從而減少自己的風險。說到底，交易就是和自己的人性較勁，贏了就是贏家，輸了就是炮灰。