加密資本轉向現實世界資產、人工智慧與可持續的區塊鏈基礎設施

簡要摘要

加密貨幣行業正處於結構性資本配置變革階段，隨著機構開始採用並投資於基礎設施、產生收益的產品以及現實世界的區塊鏈產品。

加密貨幣行業正處於結構性資本配置變革階段，隨著機構開始採用並投資於基礎設施、產生收益的產品以及現實世界的區塊鏈產品。HSC資產管理的發言人，如斯巴達集團（Spartan Group）、Kenetic、BitMart、Maximum Frequency Ventures和LunaPR的高層表示，市場正從投機轉變為更成熟的金融生態系統。

Maximum Frequency Ventures的聯合創始人Mo Shaikh指出，這一轉變受到傳統金融機構對加密公司的興趣增加的推動。大型資產管理公司與區塊鏈平台的合作關係、更清晰的主要市場如美國的監管環境，促使更多機構投資者進入市場。這也改變了創始人只專注於自身產品的趨勢，轉而將產品與全球金融系統整合。

收益策略與金融基礎設施吸引投資

以收益為導向的策略是資本配置的最強大來源之一。斯巴達集團（Spartan Group）的聯合創始人Kelvin Koh表示，投資者正轉向市場中性交易、代幣化資產和提供可預測、穩定回報的財務管理解決方案。特別是機構投資者和家族辦公室，對這些策略尤為感興趣，因為他們希望在不過度波動的情況下接觸加密資產。

促進流動性、結算和資本效率的基礎設施也正被投資公司所交換和投資。BitMart的全球CEO Nenter Chow表示，資金正轉向幫助交易所建立鏈上功能和增強流動性碎片化的解決方案。他進一步提到，代幣化資產和產生收益的產品正成為數字資產生態系統的重要部分。

代幣化與現實資產的動能提升

代幣化現實資產的能力正成為長期投資趨勢之一。與會者提到，通過代幣化股票和其他金融工具，可以提升存取性和效率，尤其是那些曾經對散戶投資者不開放的資產。

Kenetic的合夥人John Fiorelli觀察到，代幣化有潛力降低運營成本並提升金融市場透明度。儘管目前仍處於早期階段，但從長遠來看，投資者認為其潛力巨大，尤其是在機構尋求基於區塊鏈的結算方案和多元化財務策略的背景下。

人工智能與區塊鏈融合開啟新機遇

除了金融應用外，投資者也在關注區塊鏈與人工智能的交集。Fiorelli表示，去中心化計算基礎設施和可驗證的AI系統被視為下一代去中心化服務的基礎技術，具有吸引力。

這些系統可能促進安全且開放的計算環境，並引入與代幣化網絡相關的新收入模型。與會者指出，這一融合是長期的機遇，但其大規模接受度將依賴於技術成熟度和產品市場契合度。

風險投資變得更具選擇性

由於創新週期加快，風險投資有所下降。投資者變得更加謹慎，專注於具有優秀領導團隊、良好商業模式和可持續增長計劃的項目。

與會者表示，創始團隊的質量在投資決策中非常重要。在競爭激烈且風險偏好降低的融資環境中，投資者現在更偏向於具有能力應對市場動盪並能開發可擴展產品的成熟團隊。

總體而言，與會者認為，加密資金流動反映出一個更為成熟的商業環境。投資重點已轉向基礎設施、機構採用以及在現實世界中的實用性，而非短期投機趨勢。

儘管市場週期仍是加密貨幣的特徵，但投資者正紛紛選擇成熟的技術平台和可持續的金融工具。這些消息顯示出對區塊鏈在全球金融領域及新數字經濟長期前景的信任日益增加。