Розуміння механізму ордерів Trailing Stop у торгівлі

Порядок trailing stop є інструментом управління ризиками, розробленим для захисту прибутку у торгівельних позиціях при цьому забезпечуючи гнучкість, коли ринок рухається вигідно. Цей інструмент працює автоматично, слідкуючи за рухом цін у вигідному напрямку та активуючи виконання продажу на попередньо встановленому рівні. Функція trailing stop дуже корисна для трейдерів, які прагнуть захистити прибуток без необхідності постійного моніторингу кожної коливання ринкових цін.

Дві варіації Trailing Stop, які потрібно зрозуміти

Система trailing stop пропонує два різні підходи, які можна налаштувати відповідно до ваших уподобань і торгової стратегії:

Тип перший: Trailing Stop з фіксованою відстанню

Цей метод застосовує постійну різницю між максимальною ринковою ціною та рівнем тригера. Наприклад, якщо ви відкриваєте позицію за ціною $100 і встановлюєте константний trailing stop на рівні $30 нижче ринкової ціни:

• Коли ціна зросте до $200 і потім знизиться $30 до $170, ваш trailing stop буде активовано і перетворено на ринковий ордер для виконання продажу на цьому рівні.
• Якщо ціна підніметься до $150 , а потім знизиться $20 до $130, trailing stop не буде активовано, оскільки рівень тригера знаходиться на $120 ( відповідно до константної відстані $30).
• Коли ціна знизиться $30 безпосередньо з точки входу $100 до $70, ордер буде виконано як ринковий.

Тип другий: Trailing Stop на основі відсотка

Ця варіація використовує співвідношення відсотка від досягнутої максимальної ціни як орієнтир для тригера. Припустимо, початкова ціна — $100 і ви налаштовуєте trailing stop на 10% нижче за ринкову ціну:

• Якщо ціна знизиться на 10% від $100 до $90, система автоматично виконає ваш ордер на продаж.
• Якщо ціна підніметься до $150 , а потім знизиться на 7% до $140, trailing stop не буде активовано, оскільки рівень тригера точно становить $135 (10% від $150).
• Коли ціна досягне $200 , а потім знизиться на 10% до $180, ваш ордер на продаж буде виконано на цьому рівні.

Функції активації ціни та важливі міркування

Трейдер має можливість налаштувати ціну активації, яка визначає, коли система trailing stop починає відслідковувати рух ринку. Це дає додатковий контроль над часом виконання.

Деякі важливі моменти, які потрібно врахувати:

• Ваша позиція і маржа залишаються активними і не блокуються до моменту активізації trailing stop, тому переконайтеся, що доступна маржа достатня.
• У випадках екстремальних цінових обмежень, заповнених позицій, недостатньої маржі або технічних збоїв системи, order trailing stop може не активуватися.
• Після успішної активації order, виконання наступного ринкового ордера слідує за стандартною процедурою і може ще не бути заповненим, що можна побачити у розділі Відкриті ордери.

Висновок

Trailing stop — це складний інструмент управління ризиками, який допомагає захистити ваш прибуток і водночас дає можливість позиціям розвиватися відповідно до тренду ринку. Розуміння двох типів trailing stop і їх правильне застосування відповідно до вашого профілю торгівлі значно підвищить ефективність стратегії управління ризиками.