Bitnomial запускає ф'ючерси на APT як перші регульовані деривативи у США на платформі Aptos

Інституційні та роздрібні трейдери у США тепер мають новий регульований спосіб доступу до екосистеми Aptos через ф’ючерси на aptos, що котируються на майданчику, під контролем CFTC.

Перші регульовані у США ф’ючерси, пов’язані з Aptos, запущені в обіг

Bitnomial представила перші у США регульовані ф’ючерсні контракти, прив’язані до Aptos (APT), створюючи регульовану ринкову структуру для інституційного доступу до блокчейну Layer 1. Контракти почали торгуватися 14 січня на біржі Bitnomial, надаючи як інституційним, так і роздрібним трейдерам майданчик для відкриття цін та управління ризиками, пов’язаними з APT.

Більше того, запуск позиціонує Bitnomial серед невеликої групи майданчиків, що пропонують фізично зв’язані ф’ючерси на цифрові активи в рамках американського регулювального режиму. Компанія прагне поєднати інфраструктуру традиційних деривативів із новими блокчейн-мережами, такими як Aptos, без зміни основних стандартів відповідності.

Конструкторські особливості контрактів і рамки маржінгу

Нові ф’ючерси на APT мають місячний термін дії і розраховані на розв’язання у доларах США або в APT, залежно від напрямку позиції. Ця структура подвійного розрахунку має на меті надати трейдерам гнучкість у управлінні експозицією та ризиком розрахунку.

Трейдери можуть внести маржу у криптовалюті або доларах США через Bitnomial Clearinghouse, LLC. Однак доступ до контрактів здійснюється через членів клірингової компанії Bitnomial Exchange Futures Commission Merchant (FCM), що узгоджується з усталеними робочими процесами ринку ф’ючерсів і перевірками відповідності.

Майкл Данн, президент Bitnomial Exchange, зазначив, що запуск заповнює важливу прогалину у ландшафті деривативів США. Він підкреслив, що регульований ринок ф’ючерсів часто вважається передумовою для схвалення спотових крипто-ETF за стандартами загального листингу Комісії з цінних паперів і бірж (SEC), особливо для нових активів Layer 1.

За словами компанії, з моменту запуску ф’ючерсів на APT інституційні учасники можуть отримати інституційний доступ до Aptos, використовуючи ту саму регульовану інфраструктуру, на яку вони вже покладаються для деривативів на Bitcoin і Ether, включаючи портфельний маржінг по кількох позиціях.

Інституційна інфраструктура meets Aptos

Aptos — це блокчейн Layer 1, розроблений для забезпечення субсекундної остаточності та високої пропускної здатності транзакцій. Побудований із використанням мови програмування Move і паралельного рушія виконання, мережа привертає все більшу увагу інституцій, що тестують масштабовані застосунки на блокчейні та сценарії з високою кількістю транзакцій.

Однак інституційне впровадження зазвичай залежить від доступності регульованих деривативних платформ. Тому ф’ючерси на aptos, котирувані на регульованому майданчику США, вважаються важливим кроком до більш глибокої інтеграції блокчейну у традиційні торгові стратегії та рамки управління ризиками.

Соломон Тесфайе, головний комерційний директор Aptos Labs, зазначив, що інфраструктура деривативів, регульована у США, є необхідною для інституційного впровадження. Крім того, він підкреслив, що CFTC-регульована біржа і кліринговий центр Bitnomial забезпечують відповідність, збереження активів і рамки управління ризиками, які вимагають досвідчені учасники ринку, що прагнуть експозиції до Aptos.

Розширення Crypto Complex Bitnomial

Впровадження ф’ючерсів на APT ще більше розширює Crypto Complex Bitnomial, набір інструментів, що надає учасникам ринку США доступ до широкого спектру деривативів на цифрові активи. Це розширення підкреслює стратегію компанії щодо додавання нових активів блокчейну до існуючої регуляторної та операційної структури.

Контракти, що розраховуються при доставці, котируються на Bitnomial Exchange і можуть бути маржіновані за допомогою цифрових активів, що, за словами компанії, підвищує ефективність капіталу порівняно з традиційними режимами маржінгу лише готівкою. Однак контракти все ще проходять через регульовані структури Bitnomial, зберігаючи контроль і стандартні засоби управління ризиками.

Такий підхід, що базується на доставці, дозволяє трейдерам більш ефективно управляти експозицією у кількох деривативах у рамках одного регульованого майданчика. Крім того, він може підтримувати більш складні стратегії, включаючи базисні торги та спред-позиції, що зв’язують APT з іншими основними токенами, такими як Bitcoin і Ether.

Роздрібний доступ і майбутні продукти, пов’язані з Aptos

Ф’ючерси на APT доступні для торгів сьогодні для інституційних клієнтів. Роздрібна участь очікується у найближчі тижні через платформу для роздрібної торгівлі Botanical від Bitnomial, яка розширить регульований доступ для ширшої аудиторії США після завершення інтеграції.

У майбутньому Bitnomial планує розширити свій асортимент, додавши перпетуальні ф’ючерси та опціони, пов’язані з Aptos. Водночас усі нові продукти залишатимуться у рамках того ж регульованого режиму США, що ще більше поглиблює, за словами компанії, зростаючий ринок деривативів Aptos для відповідної експозиції APT.

Bitnomial має штаб-квартиру в Чикаго і керує низкою регульованих CFTC бірж, клірингових центрів і брокерських структур. Оскільки Aptos та інші мережі Layer 1 продовжують розвиватися, компанія очікує зростання попиту на регульовані маршрути доступу.

Підсумовуючи, запуск регульованих у США ф’ючерсів на APT від Bitnomial вводить новий актив Layer 1 у масовий ринок деривативів, узгоджуючи Aptos із існуючими інституційними торговими, маржінговими та відповідними практиками, одночасно відкриваючи шлях до ширшої участі з часом.