Circle разворачивает cirBTC на Ethereum, позволяя держателям BTC использовать DeFi без продажи

Circle запустила cirBTC на Ethereum, позволяя институтам и держателям BTC использовать биткоин в качестве залога на децентрализованных финансовых рынках (DeFi) без продажи своей основной позиции.

• Основные моменты:
• • Circle запустила cirBTC на Ethereum с обеспечением 1:1 BTC и сегрегированным хранением у регулируемого учреждения.
• • Chainlink Proof of Reserve обеспечивает институтам независимую ончейн-видимость резервов cirBTC в BTC.
• • Circle планирует интегрировать cirBTC со своей инфраструктурой Arc и расширяться на дополнительные блокчейны помимо Ethereum.

Что такое cirBTC

Каждый токен cirBTC обеспечен 1:1 нативным биткоином. Основной BTC хранится в регулируемом учреждении Circle и отделен от корпоративного баланса компании. Процесс эмиссии и выкупа осуществляется через Circle Mint — институциональный входной портал компании.

Запуск находится на ранней стадии. На момент публикации в обращении находится примерно 0.0097205 cirBTC у примерно семи держателей, согласно статистике Etherscan.

Почему Ethereum

Нативный биткоин не может напрямую взаимодействовать с умными контрактами Ethereum. Обернутые версии решают эту проблему, выпуская токен, который отражает стоимость BTC и может перемещаться через протоколы DeFi.

В пресс-релизе, опубликованном на этой неделе, Circle отметила, что выбрала Ethereum в качестве начальной платформы для развертывания, поскольку инфраструктура институционального DeFi уже сосредоточена там. Рынки кредитования, ликвидные пулы DEX, платформы токенизированных активов и слои расчетов стейбкоинов работают непрерывно в сети, что дает cirBTC мгновенный доступ к устоявшимся рабочим процессам.

Проверка резервов

cirBTC построена с использованием Chainlink Proof of Reserve, который обеспечивает постоянную ончейн-видимость резервов BTC, поддерживающих каждый токен. Контрагенты, торговые фирмы и службы рисков могут независимо проверять резервы прямо в блокчейне Bitcoin, не полагаясь на офчейн-аттестации.

Аргумент нейтральности

Circle не управляет конкурирующей биржей, DEX или протоколом кредитования. Компания рассматривает это как структурное преимущество для институтов, которым нужен эмитент обернутого BTC без конфликтующих интересов площадок. Основная цель — чтобы cirBTC работала с торговыми площадками, ликвидными связями и политиками риска клиента.

Что это значит для держателей BTC

Для институтов, управляющих казначейскими операциями, внебиржевыми (OTC) отделами или книгами маркет-мейкеров, cirBTC создает возможность использовать биткоин в качестве активного залога на протоколах Ethereum без необходимости продажи. Нативный BTC остается в хранении; cirBTC выполняет работу на уровне умных контрактов.

Circle также позиционирует cirBTC в рамках своего более широкого продуктового стека. USDC, стейбкоин компании, уже работает во многих тех же рынках DeFi, где будет использоваться cirBTC, создавая комбинированную модель залога и ликвидности для институтов, уже использующих инфраструктуру Circle.

Что дальше

Ethereum — это стартовая точка. Circle обозначила Arc, свою инфраструктуру для финансирования стейбкоинов, как следующую цель для интеграции с cirBTC, с планами расширения на мультичейн в будущем.

Запуск ставит Circle в прямую конкуренцию с существующими продуктами обернутого BTC, такими как WBTC и cBTC от Coinbase.