#深度创作营

ما هو تأثير الضربة المشتركة بين الولايات المتحدة وإسرائيل على إيران على الأسواق المالية؟ كيف يمكننا تجنب تفجير محافظنا؟
لم تعد الولايات المتحدة وإسرائيل تتظاهران؛ لقد أطلقا رسميًا عملية عسكرية مشتركة شاملة ضد إيران. لم تكن الصواريخ دقيقة جدًا، وبينما كنت أستريح في قيلولة بعد الظهر، تم تفجير حسابي إلى قطع... الآن، إله الثروة الصغير هنا ليتحدث عن كيف يؤثر هذا الصراع على الأسواق المالية وكيف ينبغي أن نتصرف.
💣 أولاً، دعونا نلقي نظرة على آخر التطورات في الصراع بين الولايات المتحدة وإيران وفقًا للجدول الزمني:
27 فبراير
وافقت الحكومة الأمريكية رسميًا على إخلاء الموظفين غير الطارئين من البعثة الأمريكية في إسرائيل وأصدرت نصيحة طارئة تحثهم على المغادرة في أقرب وقت ممكن. حتى السفير الأمريكي في إسرائيل، هكابي، أصدر تحذيرًا صارمًا: "إذا كنت بحاجة للمغادرة، فافعل ذلك اليوم."
27 فبراير
تذكر وزارة الخارجية الصينية وسفارات الصين في إيران المواطنين الصينيين بتجنب السفر إلى إيران في الوقت الحالي.
27 فبراير
قال ترامب إنه "غير راضٍ" عن تقدم مفاوضات النووي الإيراني، "نحن لا نريد القتال، لكن أحيانًا يتعين علينا ذلك."
28 فبراير 14:18
وقوع انفجار في وسط طهران، عاصمة إيران.
28 فبراير 14:20
إسرائيل تعلن عن ضربة "استباقية" على إيران.
28 فبراير 14:39
هجوم بالقرب من مكتب المرشد الأعلى الإيراني.
28 فبراير 14:39
قال مسؤولون أمنيون إسرائيليون إن الهجوم على إيران هو نتيجة عمل مشترك بين الولايات المتحدة وإسرائيل.
28 فبراير 14:50
مسؤولون أمريكيون: الضربات الجوية الأمريكية على إيران مستمرة.
قبل ثلاث ساعات
إسرائيل تستعد للمرحلة الأولى من ضربة مشتركة تستمر أربعة أيام.
قبل ثلاث ساعات
سمع انفجارات في محافظتين غربيتين من إيران.
قبل ساعتين
مسؤولون أمريكيون: الولايات المتحدة وإسرائيل يشنان عملية عسكرية مشتركة ضد إيران.
قبل ساعتين
قال مسؤولون إيرانيون إنهم يستعدون لرد "مدمر".
قبل ساعتين
صواريخ سبعة ضربت بالقرب من القصر الرئاسي الإيراني ومقر خامنئي.
قبل ساعتين
إسرائيل تعلن أن عمليتها ضد إيران تسمى "أسد الزئير".
قبل ساعتين
أمر إسرائيل الجمهور بالدخول فورًا إلى الملاجئ.
قبل ساعة
هجوم صاروخي إيراني متعدد على تل أبيب، إسرائيل.
قبل ساعة
قال ترامب إنه بعد انتهاء الحرب، سيتولى الحكومة الإيرانية.
قبل ساعة
إيران تتعرض لضربة ثالثة من الصواريخ.
51 دقيقة
توفي القائد العام للجيش الإيراني.
27 دقيقة
تم الهجوم على قاعدة البحرية الأمريكية في البحرين.
ملخص: من مسار الصراع، يتضح أن الولايات المتحدة وإسرائيل مصممتان جدًا على ضرباتهما ضد إيران وقد كانتا مستعدتين منذ فترة طويلة. بعبارات واضحة، لم ينويا أبدًا التفاوض؛ إنهما جاهزتان للقتال. إيران أيضًا لا تتراجع، وترد على إسرائيل. الصراع يظهر بالفعل علامات على التطور إلى حرب. كما أن تصريح ترامب حول انتظار انتهاء الحرب قبل النظر في حكومة إيران يشير أيضًا إلى أن هدف الولايات المتحدة هو تدمير النظام الإيراني تمامًا، وربما مع قوات برية لاحقًا. من غير المحتمل أن ينتهي الصراع قريبًا وقد يزداد سوءًا. حاليًا، هو مرحلة تجنب المخاطر، وليس وقت الصيد في القاع أو نشر المراكز.
👉 بعد ذلك، الاتجاهات المحتملة لتطور الصراع:
لفهم كيف قد يؤثر هذا الصراع على الأسواق المالية، نحلل أولاً عدة سيناريوهات محتملة:
1. حرب إقليمية كاملة (احتمالية 50%): يهدف التحالف الأمريكي الإسرائيلي إلى الإطاحة بالنظام الإيراني، وإطلاق هجوم شامل. تفعيل إيران لمجموعات مسلحة بالوكالة، مع حزب الله في لبنان، الحوثيين في اليمن، وغيرهم يفتح النار، مما يوسع الحرب إلى الدول المجاورة.
2. ضربة سريعة من الولايات المتحدة وإسرائيل لإنهاء الحرب (احتمالية 40%): يستهدفون قيادة إيران بضربات دقيقة، ويطيحون بالنظام بسرعة عبر استئصال الرأس، ويستولون على الحكومة، ويثبتون حكومة بالوكالة جديدة.
3. ضربات محدودة قصيرة الأمد (احتمالية 10%): بعد استهداف الأهداف الرئيسية، تتراجع الولايات المتحدة وإسرائيل، وتكبح إيران رد فعلها، وتقود الوساطة الدولية إلى وقف إطلاق النار.
📈 نظرة عامة على تأثير حرب الولايات المتحدة وإيران على الأسواق المالية:
1. سوق النفط الخام: ارتفاع قصير الأمد، الاتجاه طويل الأمد يعتمد على شدة الصراع.
مضيق هرمز، الذي تسيطر عليه إيران، يمثل حوالي 30% من شحنات النفط العالمية. أدت أخبار الهجوم المشترك بين الولايات المتحدة وإسرائيل إلى ارتفاع جنوني في أسعار النفط. حتى الساعة 15:00 في 28 فبراير، تخطت عقود برنت الآجلة في لندن 95 دولارًا للبرميل، بزيادة تزيد عن 4%; ارتفعت عقود WTI في نيويورك أكثر من 3.8%; زادت العقود الرئيسية للنفط في شنغهاي بأكثر من 4.2%.
بالنظر إلى المستقبل، إذا استمر الصراع كضربة محدودة قصيرة الأمد، مع تراجع الولايات المتحدة وإسرائيل بعد ضرب الأهداف الأساسية، وتقييد إيران لرد فعلها، قد ترتفع أسعار النفط بنسبة 10%-30% على المدى القصير، مع وصول برنت إلى 85 دولارًا للبرميل أو أكثر. وإذا تصاعد الصراع، وردت إيران بالهجوم على ناقلات النفط أو تعطيل الشحن، قد تقفز الأسعار بسرعة إلى 90 دولارًا للبرميل أو أكثر، وتتذبذب عند مستويات عالية لمدة 1-3 أشهر. وإذا أغلقت إيران مضيق هرمز، قد تتجاوز الأسعار 40%-60% خلال 24 ساعة، متجاوزة 100 دولار للبرميل، وربما تصل إلى 110 دولارات على المدى القصير. ومع ذلك، السوق لديه مخزونات احتياطية: الاحتياطي الاستراتيجي الأمريكي يملك حوالي 415 مليون برميل، ويمكن إطلاقه خلال 13 يومًا بمعدل أقصى قدره 4.4 مليون برميل يوميًا؛ طاقة الإنتاج الطارئة لمنظمة أوبك+، بقيادة السعودية وغيرهم، بدأت في زيادة الإنتاج بشكل طارئ، وربما ترفع الإنتاج بمقدار 137,000 برميل يوميًا في أبريل؛ النفط الصخري الأمريكي مرن أيضًا—ارتفاع الأسعار سيحفز منتجي النفط الصخري الأمريكي على توسيع القدرة الإنتاجية، وزيادة الإنتاج اليومي من 13.4 مليون إلى أكثر من 14 مليون برميل.
2. أسواق الذهب والفضة:
الذهب، بدوره كملاذ آمن من المخاطر الجيوسياسية ووسيلة للتحوط من التضخم، من المتوقع أن يشهد تدفقات رأس مال مرتفعة. التجربة التاريخية تظهر أن الصراعات العسكرية في الشرق الأوسط تدفع أسعار المعادن الثمينة إلى الارتفاع. خلال تصعيد الصراع الإيراني في يونيو 2025، تخطت أسعار الذهب مؤقتًا 2300 دولار للأونصة. هذا الحدث يؤكد مرة أخرى قيمة الملاذ الآمن للمعادن الثمينة وسط المخاطر الجيوسياسية. بما أن سوق الذهب مغلق خلال عطلة نهاية الأسبوع، من المتوقع افتتاح قوي يوم الاثنين، مع ارتفاع حاد في أسعار الذهب والفضة.
3. أسواق الأسهم:
عادةً ما تتسبب الحرب في هبوط الأصول عالية المخاطر. بما أن الأسواق العالمية مغلقة خلال عطلة نهاية الأسبوع، فمن المتوقع أن تتأثر بشكل كبير عند افتتاحها يوم الاثنين. المستثمرون، القلقون من تصاعد المخاطر الجيوسياسية وتباطؤ التعافي الاقتصادي العالمي، من المحتمل أن يبيعوا الأصول عالية المخاطر. القطاعات مثل الطيران، السياحة، السلع الاستهلاكية المعمرة، وأسهم التكنولوجيا ستقود الانخفاضات، بينما قد تتفوق القطاعات الدفاعية، والطاقة، والأسهم العسكرية.
4. سوق الفوركس:
$100 1$105 الدولار الأمريكي: قوة قصيرة الأمد، ضغط متوسط الأمد.
في المدى القصير، تتدفق رؤوس الأموال الآمنة إلى الدولار، مما يدفع مؤشر الدولار الأمريكي للارتفاع. باعتباره العملة الاحتياطية الأساسية في العالم، غالبًا ما يعمل الدولار كملاذ آمن خلال التوترات الجيوسياسية. ومع ذلك، على المدى المتوسط، ستؤدي أسعار النفط المرتفعة إلى زيادة التضخم العالمي، مما يجبر الاحتياطي الفيدرالي على اتخاذ موقف محير: قد يتطلب التضخم الحفاظ على أسعار فائدة مرتفعة أو استئناف رفعها، لكن ارتفاع الفائدة سيزيد من الضغوط المالية ويضعف جاذبية الدولار. بالإضافة إلى ذلك، قد يؤثر العجز المالي الأمريكي سلبًا على مستقبل الدولار.
$120 2$150 اليورو/الجنيه الإسترليني: تراجع كبير.
تعتمد أوروبا بشكل كبير على الطاقة من الشرق الأوسط؛ ارتفاع أسعار النفط سيزيد من التضخم المستورد، ويبطئ النمو الاقتصادي، ويزيد الضغط على البنك المركزي الأوروبي لخفض أسعار الفائدة، مما يؤدي إلى تراجع اليورو والجنيه الإسترليني. الانتعاش الاقتصادي في أوروبا هش بالفعل، وارتفاع أسعار الطاقة بسبب الصراعات الجيوسياسية يزيد من تدهور الآفاق. ثقة المستثمرين في اليورو والجنيه الإسترليني تتراجع، مما يسبب ضعف سعر الصرف.
5. سوق العملات الرقمية:
الانحراف الأخير بين الذهب والبيتكوين أظهر بالفعل انهيار سردية "الذهب الرقمي". يجب أن نعتبر البيتكوين أكثر كأصل مخاطرة، والذي سيتأثر بشكل كبير بالحرب. في الواقع، انخفض البيتكوين بالفعل بشكل حاد—تجاوز أحيانًا 63,000 دولار، مع أكثر من 150,000 عملية تصفية عبر الشبكة. حاليًا، يتداول البيتكوين حول 64,000 دولار، مع مراقبة اللاعبين الكبار للتطورات في الصراع لاتخاذ الخطوة التالية.
📊 الأهم، استراتيجيات استجابتنا:
خلال الأيام القليلة القادمة، راقب عن كثب تطور الحرب لتحديد نهج تداولنا.
1. إذا تصاعد إلى حرب إقليمية كاملة:
a. سوق الذهب والفضة — التحكيم في العقود الدائمة.
اشترِ على جميع الأصعدة. بما أن الأسواق المالية التقليدية مغلقة خلال عطلة نهاية الأسبوع، يمكنك أولاً التداول على العقود الدائمة لـ XAUT وXAG، شراء الانخفاضات والاستعداد لانتعاش عندما تفتح الأسواق يوم الاثنين.
b. سوق الفوركس والنفط — مراكز شراء طويلة في الأسواق التقليدية.
حاليًا، لم تغلق إيران مضيق هرمز بعد. إذا استمر تصعيد الحرب، من المرجح أن يستمر ارتفاع النفط والدولار. فكر في الشراء في الأسواق التقليدية.
c. سوق البيتكوين — عقود قصيرة، شراء فوري بالقرب من القيعان السابقة.
إذا ساءت الأمور، قد تتحدى الأسعار القيعان السابقة حول 59,900 دولار. يمكنك البيع على العقود. للمستثمرين على المدى الطويل، كل انخفاض هو فرصة للشراء—لا تقلق كثيرًا بشأن أين ستتوقف الأسعار؛ من المستحسن الشراء الفوري حول 59,900 دولار.
2. إذا انتهت الحرب بضربة سريعة أو وقف إطلاق نار عبر الوساطة الدولية:
a. الذهب والفضة — مراكز بيع.
b. الفوركس والنفط — مراكز بيع.
c. العملات الرقمية — مراكز شراء، مع وقف خسارة حول 59,900 دولار.
💡 إدارة المراكز: في حالات الأحداث القصوى مثل الحرب، تميل الأسواق إلى الانحراف عن التحليل الفني. الأولوية هي ضمان سلامة محفظتك. كل حرب هي عملية مؤلمة لانهيار النظام القديم وتشكيل توازن جديد. نحن محظوظون بالفعل بالبقاء على قيد الحياة في بلد بعيد عن منطقة الحرب. لا تفكر دائمًا في جني كل قرش في كل لحظة. "دوي المدفع، يتدفق الذهب كالنهر" هو امتياز عمالقة رأس المال. في لعبة "الاحتكار" العالمية هذه، للمستثمرين الأفراد، البقاء على قيد الحياة أهم من الفوز مرة واحدة.