Affirm junta-se ao desfile de fintechs que procuram licenças bancárias

A pioneira no setor de comprar agora, pagar depois, Affirm, tornou-se a mais recente fintech a solicitar uma licença bancária nos EUA. O pedido foi feito em Nevada e representa a última vaga de candidaturas impulsionada por um ambiente regulatório mais favorável, tanto a nível estadual quanto federal.

A Affirm foi a segunda fintech de destaque a anunciar uma licença estadual neste mês, após a aprovação da licença da Checkout.com na Geórgia. Elas juntam-se a gigantes fintech como PayPal, Ripple e Circle, que também procuraram obter licenças bancárias no último ano.

Um aumento nas candidaturas

Este aumento é parcialmente impulsionado pela postura regulatória mais relaxada da administração Trump, que criou um clima favorável para fintechs que buscam licenças bancárias. Em um discurso no mês passado, o Comissário Jonathan Gould observou que o Escritório do Controlador da Moeda recebeu 14 pedidos de novas licenças em 2025 — em comparação com uma média anual de menos de quatro entre 2011 e 2024.

Essa abordagem regulatória também influenciou os quadros regulatórios a nível estadual. Como obter aprovação bancária do OCC pode ser desafiador, vários estados desenvolveram estruturas bancárias favoráveis às fintechs, projetadas para atrair novos entrantes.

“Existem dois tipos de modelos bancários: aqueles governados por licenças nacionais, que estão sob a jurisdição do OCC, e aqueles sob a supervisão das autoridades bancárias estaduais”, disse Brian Riley, Co-Head de Pagamentos na Javelin Strategy & Research. “Ambas as licenças podem ser seguradas pelo FDIC. Os bancos com licença estadual geralmente atraem fintechs, bancos não tradicionais e modelos de banco como serviço. Estados como Nevada, Texas e Utah tendem a ser mais favoráveis a modelos alternativos e possuem limites de taxas elevados que as fintechs podem exportar para outros estados, graças à decisão Marquette.”

Novo acesso a produtos

A decisão Marquette de 2020, uma sentença da Suprema Corte, permitiu que os estados autorizassem bancos a exportar suas taxas aprovadas pelo estado para tomadores de empréstimo em outros estados. Isso gerou uma competição entre os estados para oferecer incentivos às entidades financeiras, ao mesmo tempo que permitia operações em todo o país.

Além de promover um ambiente de empréstimos mais favorável, as licenças estaduais aumentam a credibilidade de uma fintech e simplificam o cumprimento de uma legislação fragmentada. A Affirm afirmou que a licença ajudaria a expandir o acesso a produtos financeiros “honestos” não especificados. A solicitação seguiu de perto uma colaboração recentemente anunciada com a Fiserv, voltada a ampliar o acesso dos bancos aos programas BNPL da Affirm para titulares de cartões de débito.