Apa itu Batas Risiko?
Batas risiko adalah alat manajemen risiko penting yang dirancang untuk mengurangi potensi risiko dari volatilitas pasar dengan menetapkan batas atas ukuran posisi pengguna. Dalam perdagangan futures, batas risiko membantu mencegah fluktuasi harga pasar yang ekstrem yang dapat terjadi akibat likuidasi dalam skala besar.
Gate mengadopsi mekanisme batas risiko dinamis, yang berarti pengguna tidak perlu memilih tingkat batas risiko secara manual. Tingkat leverage yang dipilih secara otomatis menentukan batas risiko yang berlaku. Pada saat yang sama, nilai posisi dan nilai order terbuka memengaruhi rentang leverage yang tersedia bagi pengguna. Semakin besar nilai posisi dan nilai order terbuka, semakin rendah leverage maksimum yang dapat dipilih. Leverage lebih rendah → batas risiko lebih tinggi → ukuran posisi maksimum lebih besar. Leverage lebih tinggi → batas risiko lebih rendah → ukuran posisi maksimum lebih kecil, rasio margin awal lebih rendah (yaitu 1 / leverage yang dipilih), dan potensi keuntungan yang lebih tinggi.
Selama perdagangan, ketika nilai posisi berubah, sistem secara otomatis menetapkan posisi ke tingkat batas risiko yang sesuai berdasarkan nilai posisi dan nilai order terbuka. Rasio Margin Pemeliharaan (MMR) dan Rasio Margin Awal (IMR) akan disesuaikan.
| Pasangan | Tingkat | Batas Risiko | MMR Bertingkat | IMR | Leverage Maks |
|---|---|---|---|---|---|
| BTCUSDT | 1 | 20.000 | 0,40% | 0,80% | 125x |
| BTCUSDT | 2 | 50.000 | 0,45% | 0,90% | 111x |
| BTCUSDT | 3 | 100.000 | 0,50% | 1% | 100x |
| BTCUSDT | 4 | 200.000 | 0,70% | 1,33% | 75x |
| BTCUSDT | 5 | 1.000.000 | 1,00% | 2,00% | 50x |
| BTCUSDT | 6 | 2.000.000 | 2,00% | 4,00% | 25x |
| BTCUSDT | 7 | 3.000.000 | 5,00% | 10,00% | 10x |
| BTCUSDT | 8 | 5.000.000 | 50,00% | 95,00% | 1,05x |
Penjelasan menggunakan contoh di atas
Jika pengguna tidak memiliki posisi terbuka, rentang leverage yang dapat dipilih adalah 1x–125x. Sebagai contoh, memilih leverage 90x, 30x, atau 2x memungkinkan nilai posisi maksimum masing-masing sebesar 100.000 USDT, 1.000.000 USDT, atau 3.000.000 USDT. Nilai posisi maksimum tidak boleh melebihi batas risiko yang berlaku.
Jika akun sudah memiliki posisi terbuka atau order tertunda, leverage dan ukuran order yang tersedia mungkin dibatasi. Sebagai contoh, jika nilai gabungan dari posisi yang ada dan order terbuka adalah 10.000 USDT, rentang leverage tetap 1x–125x, tetapi nilai order maksimum akan dibatasi hingga 10.000 USDT. Untuk meningkatkan ukuran order, pengguna harus memilih leverage yang lebih rendah. Contoh, memilih leverage 80x akan otomatis meningkatkan nilai posisi maksimum menjadi 90.000 USDT di pasar BTCUSDT.
Parameter Batas Risiko
Batas risiko terdiri dari beberapa parameter utama, masing-masing memiliki peran spesifik dalam manajemen risiko:
- Batas risiko: Menentukan nilai posisi maksimum yang diperbolehkan. Ditentukan berdasarkan tingkat leverage yang dipilih. Leverage yang lebih rendah sesuai dengan batas risiko yang lebih tinggi.
- Rasio Margin Awal (IMR): Digunakan untuk menghitung margin awal yang diperlukan saat membuka posisi. Untuk detail perhitungan, lihat Margin Awal.
- Rasio Margin Pemeliharaan Bertingkat (MMR): Digunakan untuk menghitung margin pemeliharaan yang diperlukan untuk menjaga posisi yang ada agar tidak dilikuidasi. Sistem menghitung margin pemeliharaan berdasarkan tingkat batas risiko terbaru yang berlaku. Metode perhitungan bertingkat diterapkan, di mana setiap tingkat batas risiko menggunakan MMR masing-masing. Dalam mode hedge, sisi dengan nilai posisi yang lebih besar digunakan untuk perhitungan. Untuk detail contoh, lihat Margin Pemeliharaan.
Cara Melihat Informasi Batas Risiko
Web
Menuju ke [Halaman Perdagangan Futures] - [Ikhtisar Koin] - [Leverage dan Margin] untuk melihat parameter, atau klik di sini.
Pilih pasangan perdagangan untuk melihat detail batas risiko lengkap.
Aplikasi
Menuju ke [Futures] - [Lainnya] - [Batas Risiko] untuk melihat parameter.
Pilih pasangan perdagangan untuk melihat detail batas risiko lengkap.
Perhitungan Nilai Batas Risiko
Futures Gate membandingkan nilai posisi efektif dengan batas risiko untuk menentukan apakah batas telah terlampaui.
Nilai Posisi Efektif = maks(Jumlah Long, Jumlah Short) × Harga Mark × Pengganda Kontrak
Jumlah diukur dalam kontrak.
Jumlah Long = Jumlah Posisi Long + Jumlah Order Terbuka Long
Jumlah Short = Jumlah Posisi Short + Jumlah Order Terbuka Short
Contoh:
Seorang pengguna memiliki posisi long BTCUSDT sebanyak 1.000 kontrak dengan 500 order terbuka long, dan posisi short BTCUSDT sebanyak 2.000 kontrak dengan 500 order terbuka short. Harga mark adalah 99.000 USDT, dan pengganda kontrak adalah 0,0001.
maks(Jumlah Long, Jumlah Short) = maks(1.000 + 500, 2.000 + 500) = 2.500 kontrak
Nilai Posisi Efektif = 2.500 × 99.000 × 0,0001 = 24.750 USDT
Aturan untuk Menyesuaikan Parameter Batas Risiko Platform
Gate secara berkala mengevaluasi dan menyesuaikan parameter batas risiko berdasarkan likuiditas pasar dan persyaratan manajemen risiko. Setelah diperbarui, sistem menerapkan parameter baru sesuai dengan kondisi pasar dan status akun.
Karena faktor sistem, beberapa posisi dapat sementara tetap menggunakan parameter batas risiko sebelumnya. Akibatnya, batas risiko, persyaratan margin, dan pengaturan leverage yang ditampilkan dapat berbeda dari parameter yang ditampilkan di halaman leverage dan margin.
Pengguna disarankan untuk mengacu pada data pasar real-time yang ditampilkan dalam detail posisi mereka dan memantau risiko akun dengan cermat.
Gate memiliki hak penafsiran akhir untuk produk ini.
Untuk bantuan lebih lanjut, silakan kunjungi halaman dukungan resmi Gate atau hubungi tim dukungan pelanggan kami.
