🚨 DAS IST NICHT NORMAL. Überhaupt nicht.

Was gerade passiert ist, sollte statistisch gesehen nicht existieren.
Doch hier sind wir.
In EINER WOCHE hat der Markt DREI separate 6-Sigma-Ereignisse verzeichnet:
– Anleihen
– Silber
– Gold
Das ist keine „Volatilität“.
Das ist das System unter Stress.
Letzte Woche hatten japanische 30-jährige Anleihen eine volle 6-Sigma-Bewegung.
Dieser Markt ist das Rückgrat der globalen Finanzierung. Wenn er reißt, ist das niemals zufällig.
Zwei Tage später wurde Silber verrückt:
Eine fast 5-Sigma-Rallye, dann ein 6-Sigma-Absturz im selben Handel.
Das ist kein Handel, das ist erzwungene Liquidation.
Schauen wir uns jetzt Gold an.
In weniger als einem Monat um 23% gestiegen, nähert sich dem 6-Sigma-Bereich.
Drei Märkte.
Tage voneinander entfernt.
Verschiedene Anlageklassen.
Das ist noch nie zuvor passiert.
Kurzer Realitätscheck:
1-Sigma = Rauschen
3-Sigma = selten
5-Sigma = extrem
6-Sigma = „einmal im Leben“
6-Sigma tritt nur auf, wenn etwas bricht:
Schwarzer Montag 1987.
COVID-Panik 2020.
Schock durch den Schweizer Franken.
Negatives Öl.
Und jetzt sehen wir es immer wieder.
Diese Bewegungen werden nicht durch Nachrichten verursacht.
Sie entstehen durch Hebelwirkung, überfüllte Trades, Margin Calls, Kollateralschäden.
Wenn Anleihen reißen, schrumpft der Hebel.
Wenn der Hebel schrumpft, sind die Märkte gezwungen, einige Dinge zu verkaufen…
und in anderen Schutzmaßnahmen panikartig zu kaufen.
Deshalb schreien Gold und Silber.
Zinsen spiegeln das Vertrauen in Regierungen wider.
Edelmetalle spiegeln das Vertrauen in das Geld selbst wider.
Wenn beides gleichzeitig zu schwanken beginnt, steht eine Verschiebung im monetären Regime bevor.
Ich höre hier auf und teile morgen mehr.#ContentMiningRevampPublicBeta