دائمًا أعتقد أن أصعب شيء في الاستثمار طويل الأمد ليس اختيار الأسهم، بل معرفة متى يجب أن تأخذ أرباحك وتستريح. الكثير من الناس يقعون في خطأ الاعتقاد بأن الاستثمار طويل الأمد يعني التمسك بالأسهم وعدم بيعها أبدًا، لكن في الواقع مفهوم حجز الأرباح مهم جدًا للمستثمرين على المدى الطويل.

لقد لاحظت أن العديد من المستثمرين حولي لا زالوا مترددين بعد ارتفاع أصولهم بنسبة 50% أو 100%، هل يبيعون أم لا. في هذه الحالة، يمكن أن يساعدك اعتماد استراتيجية معقولة لحجز الأرباح على تأمين بعض الأرباح وعدم تفويت فرص النمو المستقبلية. على سبيل المثال، عندما يرتفع سعر سهم معين بشكل كبير، يمكنك أولاً بيع جزء منه، مثل 25% من الحيازة، بحيث تضمن جني جزء من الأرباح، ويمكنك أن تظل تستفيد من النمو المتبقي. هذه الطريقة في البيع الجزئي تجعل المخاطر أكثر تحكمًا.

فكرة أخرى هي تحقيق حجز الأرباح من خلال إعادة التوازن. عندما تتفوق بعض الأصول في أدائها بشكل كبير ويصبح وزنها في المحفظة كبيرًا جدًا، يمكنك بيع جزء من الأصول ذات الأداء الجيد وتحويل الأموال إلى أصول ذات أداء أضعف، أو إلى أدوات أكثر استقرارًا مثل السندات. بهذه الطريقة، يمكنك تأمين الأرباح عند المستويات العالية، وفي نفس الوقت السيطرة على المخاطر ضمن نطاق مقبول.

هناك أيضًا استراتيجية حجز الأرباح عند الذروة السوقية. عندما تظهر التحليلات الفنية أو الأساسية أن أصلًا معينًا في حالة تقييم مرتفعة جدًا، يمكنك بيع جزء منه لتحقيق الأرباح، ثم تنتظر التصحيح وتشتري أصولًا مقومة بأقل من قيمتها، مما يزيد من كفاءة استثمارك. بالطبع، يتطلب ذلك بعض الحس السوقي، لكن إذا تم بشكل جيد، يمكن أن يحسن بشكل كبير من العائد الكلي.

بصراحة، أكبر فائدة من حجز الأرباح هي أن تتيح لك الاستمتاع الحقيقي بنتائج استثمارك، وليس فقط الثروة الورقية. بالإضافة إلى ذلك، من خلال تأمين الأرباح بشكل دوري، ستصبح محفظتك أكثر توازنًا، وتنخفض المخاطر بشكل متساوٍ. هذا مفيد جدًا لأولئك الذين لديهم أهداف مالية واضحة، مثل التقاعد أو تعليم الأبناء، خاصة في خطط طويلة الأمد.

الاستثمار طويل الأمد لا يعني التمسك الثابت طوال الوقت، بل المهم هو أن تجد وتيرة مناسبة لحجز الأرباح تتوافق مع أسلوبك. بهذه الطريقة، يمكنك المشاركة في النمو الطويل الأمد للسوق، وعدم الخوف من التقلبات القصيرة، وفي الوقت نفسه، تأمين الأرباح بشكل فعلي عند المناسب.